/
Giriş Yap
Pusula Sağlamlık Skoru?
43/100
Orta
Potansiyel?
-26.9%
Damodaran ?
42/100
Dalio Risk ?
57/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
67%
ROIC ?
11.1%
DCF Değer ?
73.89
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Piotroski ?
6/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
$38.2
Pahalı
Veri ?
9492
1988-06-22 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Düşük
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%18.9
VaR 95% ?
%1.92
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%2.73
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%2.92
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%18.1
02.06.2025 → 03.11.2025
Çarpıklık ?
-0.58
Parametrik%1.92
Historik%1.88
Cornish-Fisher%2.06
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (238.10), TRAMA-99 çizgisi (227.03) ile yakın seviyede (%+4.9). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Price: 238.10000610351562
TRAMA: 227.0285
Diff: %+4.9
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%9.4
Net kâr marjı %9.4 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -1.9 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%28.9
ROE %28.9 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%26.8
FAVÖK marjı %26.8 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%40.5
Hasılat başına brüt kâr %40.5. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%11.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %11.2'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
53.9x
Sector: 37.4x
F/K 53.9x — sektör medyanının (37.4x) %44 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
15.34x
Sector: 5.05x
PD/DD 15.34x — sektör medyanının %204 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
23.5x
Sector: 22.9x
EV/EBITDA 23.5x — sektör medyanının (22.9x) %3 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
0.84x
Cari oran 0.84x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
3.2x
Net Borç/EBITDA 3.2x — yüksek borç yükü. Borç servisi baskı oluşturuyor.
Borç / Özkaynak
2.45x
Borç/Özkaynak 2.45x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
7.9x
Faiz karşılama 7.9x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+7.1
Hasılat yıllık %7.1 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+24.1
Net kâr yıllık %24.1 artmış — güçlü kâr büyümesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
43/100
Orta düzey sağlamlık (43/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-26.9%
Eksi %26.9 beklenen değer (169.43) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %67.
Bileşenler: FK hedefi: 156.85 | PD/DD hedefi: 81.72 | EV/EBITDA hedefi: 225.92 | DCF hedefi: 73.89
Damodaran Değerleme
42/100
Düşük Damodaran skoru (42/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Sat
Dalio Risk Analizi
57/100
Orta düzey borç riski (57/100). Faiz karşılama oranı 7.9x — güçlü. Borç/EBITDA 3.2x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 49/100 | Borç Servis: 71/100 | Kalite: 98/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%11.1
ROIC (%11.1) sermaye maliyetini hafifçe (2.0 puan) aşıyor.
WACC: %9.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
73.89
DCF (73.89) güncel fiyatın %68.1 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 231.72
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
$38.2
Güncel fiyat Graham değerinin %83.5 üzerinde ($38.2) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
53.9x
vs 37.4x
Sektör medyanının %44 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
15.34x
vs 5.05x
Sektörden %204 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
23.5x
vs 22.9x
Sektörden %3 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%11.1
vs %9.1 WACC
ROIC 2.0 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%10.7
vs %28.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %10.7