/
Giriş Yap
SN
SNGYO
Pusula Sağlamlık Skoru?
53/100
Orta
Potansiyel?
+44.6%
Damodaran ?
24/100
Dalio Risk ?
54/100
Aktif Metrik?
3/4
Güven?
59%
ROIC ?
1.8%
DCF Değer ?
0.83
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0539 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
4798
2007-06-22 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%41.2
VaR 95% ?
%4.18
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%5.95
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%5.66
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%26.7
19.01.2026 → 13.03.2026
Çarpıklık ?
-0.15
Parametrik%4.18
Historik%3.49
Cornish-Fisher%4.19
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (3.88), TRAMA-99 çizgisinin %17.4 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Price: 3.880000114440918
TRAMA: 4.6961
Diff: %-17.4
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-2.0
Net kâr marjı %-2.0 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -33.3 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%0.8
ROE %0.8 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%203.0
FAVÖK marjı %203.0 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%53.5
Hasılat başına brüt kâr %53.5. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%15.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %15.4'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sector: 15.9x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 15.9x.
PD/DD Oranı
0.31x
Sector: 1.77x
PD/DD 0.31x — sektör medyanının (1.77x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
6.4x
Sector: 10.2x
EV/EBITDA 6.4x — sektör medyanının (10.2x) %37 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
2.90x
Cari oran 2.90x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
2.2x
Net Borç/EBITDA 2.2x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.16x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
1.5x
Faiz karşılama 1.5x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+0.6
Hasılat yıllık %0.6 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+95.7
Zarar %95.7 azaldı — iyileşme devam ediyor.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
53/100
Orta düzey sağlamlık (53/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+44.6%
Artı %44.6 beklenen değer (5.61) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %59.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 11.64 | EV/EBITDA hedefi: 6.14 | DCF hedefi: 0.97
Damodaran Değerleme
24/100
Düşük Damodaran skoru (24/100). ROIC (%1.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
54/100
Orta düzey borç riski (54/100). Faiz karşılama oranı 1.5x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 2.2x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 84/100 | Borç Servis: 69/100 | Kalite: 47/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%1.8
ROIC (%1.8) sermaye maliyetinin (33.7%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %33.7
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
0.83
DCF (0.83) güncel fiyatın %78.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 3.88
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0539 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-50.0x
vs 15.9x
Sektör medyanının %415 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.31x
vs 1.77x
Sektörden %82 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
6.4x
vs 10.2x
Sektörden %37 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%1.8
vs %33.7 WACC
ROIC 31.8 baz puan sermaye maliyetinin altında