/
Giriş Yap
Pusula Sağlamlık Skoru?
41/100
Orta
Potansiyel?
-31.5%
Damodaran ?
32/100
Dalio Risk ?
64/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
ROIC ?
8.8%
DCF Değer ?
37.78
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
$34.1
Pahalı
Veri ?
13548
1972-06-01 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%32.8
VaR 95% ?
%3.33
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%4.74
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%4.99
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%22.6
28.02.2025 → 08.04.2025
Çarpıklık ?
-0.10
Parametrik%3.33
Historik%3.54
Cornish-Fisher%3.21
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (133.01), TRAMA-99 çizgisi (135.56) ile yakın seviyede (%-1.9). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Price: 133.00999450683594
TRAMA: 135.5558
Diff: %-1.9
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%13.1
Net kâr marjı %13.1 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +0.2 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%11.5
ROE %11.5 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%29.2
FAVÖK marjı %29.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%51.9
Hasılat başına brüt kâr %51.9. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%14.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %14.2'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
66.7x
Sector: 37.4x
F/K 66.7x — sektör medyanının (37.4x) %78 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
7.60x
Sector: 5.05x
PD/DD 7.60x — sektör medyanının %51 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
33.5x
Sector: 22.9x
EV/EBITDA 33.5x — sektör medyanının (22.9x) %46 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
0.88x
Cari oran 0.88x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
2.8x
Net Borç/EBITDA 2.8x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.68x
Borç/Özkaynak 0.68x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
9.2x
Faiz karşılama 9.2x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+4.1
Hasılat yıllık %4.1 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+3.4
Net kâr yıllık %3.4 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
41/100
Orta düzey sağlamlık (41/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-31.5%
Eksi %31.5 beklenen değer (110.75) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 91.67 | PD/DD hedefi: 110.82 | EV/EBITDA hedefi: 110.61 | DCF hedefi: 40.42
Damodaran Değerleme
32/100
Düşük Damodaran skoru (32/100). ROIC (%8.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Sat
Dalio Risk Analizi
64/100
Orta düzey borç riski (64/100). Faiz karşılama oranı 9.2x — güçlü. Borç/EBITDA 2.8x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 77/100 | Borç Servis: 72/100 | Kalite: 90/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%8.8
ROIC (%8.8) sermaye maliyetinin (9.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %9.5
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
37.78
DCF (37.78) güncel fiyatın %76.6 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 161.69
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
$34.1
Güncel fiyat Graham değerinin %78.9 üzerinde ($34.1) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
66.7x
vs 37.4x
Sektör medyanının %78 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
7.60x
vs 5.05x
Sektörden %51 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
33.5x
vs 22.9x
Sektörden %46 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%8.8
vs %9.5 WACC
ROIC 0.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%12.7
vs %27.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %12.7