/
Giriş Yap
AK
AKSGY
Pusula Sağlamlık Skoru?
64/100
Güçlü
Potansiyel?
+69.7%
Damodaran ?
25/100
Dalio Risk ?
75/100
Aktif Metrik?
3/4
Güven?
64%
ROIC ?
7.5%
DCF Değer ?
3.36
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺28.1
Ucuz
Veri ?
3372
2013-01-09 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%28.0
VaR 95% ?
%2.81
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%4.01
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%3.66
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%18.1
14.03.2025 → 30.04.2025
Çarpıklık ?
-0.20
Parametrik%2.81
Historik%2.55
Cornish-Fisher%2.84
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (8.47), TRAMA-99 çizgisinin %10.5 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Price: 8.470000267028809
TRAMA: 7.6645
Diff: %+10.5
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%75.9
Net kâr marjı %75.9 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre +14.4 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%12.8
ROE %12.8 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%101.1
FAVÖK marjı %101.1 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%75.8
Hasılat başına brüt kâr %75.8. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%28.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %28.6'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
4.1x
Sector: 15.9x
F/K 4.1x — sektör medyanının (15.9x) %74 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.50x
Sector: 1.77x
PD/DD 0.50x — sektör medyanının (1.77x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
2.6x
Sector: 10.2x
EV/EBITDA 2.6x — sektör medyanının (10.2x) %75 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.89x
Cari oran 1.89x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.3x
Net Borç/EBITDA 0.3x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.06x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
8.5x
Faiz karşılama 8.5x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+29.9
Hasılat yıllık %29.9 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-16.0
Net kâr yıllık %-16.0 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
64/100
İyi sağlamlık (64/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+69.7%
Artı %69.7 beklenen değer (14.37) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %64.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 25.41 | EV/EBITDA hedefi: 25.41 | DCF hedefi: 3.36
Damodaran Değerleme
25/100
Düşük Damodaran skoru (25/100). ROIC (%7.5) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
75/100
Düşük borç riski (75/100). Faiz karşılama oranı 8.5x — güçlü. Borç/EBITDA 0.3x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 99/100 | Borç Servis: 97/100 | Kalite: 84/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%7.5
ROIC (%7.5) sermaye maliyetinin (37.6%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %37.6
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
3.36
DCF (3.36) güncel fiyatın %60.3 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 8.47
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺28.1
Graham değeri (₺28.1) güncel fiyatın %231.8 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
4.1x
vs 15.9x
Sektör medyanının %74 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.50x
vs 1.77x
Sektörden %72 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
2.6x
vs 10.2x
Sektörden %75 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%7.5
vs %37.6 WACC
ROIC 30.1 baz puan sermaye maliyetinin altında