/
Giriş Yap
📊 Analiz Skorları
Pusula Sağlamlık Skoru?
68/100
Güçlü
Damodaran ?
63/100
Dalio Risk ?
67/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl cari oran verisi yok (C6); Önceki yıl ödenmiş sermaye verisi yok (C7); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
$52.5
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
💰 Değerleme
Potansiyel?
+34.3%
ROIC ?
16.8%
DCF Değer ?
144.76
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
📅 Veri
Veri ?
6637
1999-11-10 → 2026-04-16
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%31.9
VaR 95% ?
%3.28
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%4.64
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%4.83
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%22.4
02.04.2025 → 25.09.2025
Çarpıklık ?
-0.51
Parametrik%3.28
Historik%2.67
Cornish-Fisher%3.30
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (105.17), TRAMA-99 çizgisi (104.48) ile yakın seviyede (%+0.7). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 105.16649627685547
TRAMA: 104.4831
Fark: %+0.7
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%6.1
Net kâr marjı %6.1 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +0.1 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%35.3
ROE %35.3 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%13.2
FAVÖK marjı %13.2 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%16.3
Hasılat başına brüt kâr %16.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%5.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %5.4'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
18.1x
Sektör: 34.4x
F/K 18.1x — sektör medyanının (34.4x) %48 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
6.36x
Sektör: 4.65x
PD/DD 6.36x — sektör medyanının (4.65x) %37 üzerinde.
EV/EBITDA
10.3x
Sektör: 20.1x
EV/EBITDA 10.3x — sektör medyanının (20.1x) %49 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.30x
Cari oran 1.30x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
2.4x
Net Borç/EBITDA 2.4x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
1.85x
Borç/Özkaynak 1.85x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
11.7x
Faiz karşılama 11.7x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-3.7
Hasılat yıllık %-3.7 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-14.8
Net kâr yıllık %-14.8 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
68/100
İyi sağlamlık (68/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+34.3%
Artı %34.3 beklenen değer (159.39) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 209.06 | PD/DD hedefi: 94.30 | EV/EBITDA hedefi: 230.84 | DCF hedefi: 144.76
Damodaran Değerleme
63/100
Orta Damodaran skoru (63/100). ROIC (%16.8) – WACC (%8.3) farkı +8.5 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
67/100
Orta düzey borç riski (67/100). Faiz karşılama oranı 11.7x — güçlü. Borç/EBITDA 2.4x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 62/100 | Borç Servis: 83/100 | Kalite: 89/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%16.8
ROIC (%16.8) sermaye maliyetini 8.5 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %8.3
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
144.76
DCF modeli 144.76 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %22.0 ucuz.
Mevcut fiyat: 118.70
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5)
Zayıf
Graham İçsel Değer
$52.5
Güncel fiyat Graham değerinin %55.8 üzerinde ($52.5) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
18.1x
vs 34.4x
Sektör medyanının %48 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
6.36x
vs 4.65x
Sektörden %37 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
10.3x
vs 20.1x
Sektörden %49 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%16.8
vs %8.3 WACC
ROIC 8.5 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%6.3
vs %13.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %6.3
📈 Grafikler
Bu sayfadaki Pusula sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.