/
Giriş Yap
TS
TSPOR
Spor ve Emeklilik
Pusula Sağlamlık ?
38/100
Zayıf
Potansiyel ?
+28.7%
Damodaran ?
14/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
47/100
Aktif Metrik ?
1/4
Güven ?
43%
ROIC ?
-162.9%
Borç Döngüsü ?
Daralma
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.1212 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
5338
2005-05-04 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %197.9 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel ROE %-165.6 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺-252M | ₺-291M | %-197.9 | ₺599M | ₺693M | %-165.6 |
| 2024/6 | %21 | ×1.18 | ₺-252M | ₺-297M | %-195.4 | ₺599M | ₺707M | %-165.6 |
| 2024/3 | %22 | ×1.24 | ₺-252M | ₺-312M | %-209.7 | ₺599M | ₺741M | %-165.6 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺-252M | ₺-284M | %-230.5 | ₺599M | ₺675M | %-165.6 |
| 2023/9 | %27 | ×1.31 | ₺-166M | ₺-218M | %-192.1 | ₺539M | ₺708M | — |
| 2023/6 | %29 | ×1.42 | ₺-166M | ₺-236M | %-194.4 | ₺539M | ₺768M | — |
| 2023/3 | %44 | ×1.51 | ₺-166M | ₺-250M | %-216.9 | ₺539M | ₺813M | — |
| 2023/12 | %24 | ×1.29 | ₺-166M | ₺-214M | %-323.0 | ₺539M | ₺696M | — |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (1.01), TRAMA-99 çizgisinin %10.6 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Fiyat: 1.0099999904632568
TRAMA: 1.1303
Fark: %-10.6
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%-42.0
Net kâr marjı %-42.0 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +9.8 puan artış.
FAVÖK Marjı
%-8.6
FAVÖK marjı %-8.6 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%-59.8
Hasılat başına brüt kâr %-59.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-97.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-97.7'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sektor: 9.6x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 9.6x.
PD/DD Oranı
5.61x
Sektor: 1.87x
PD/DD 5.61x — sektör medyanının %200 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
3.6x
Sektor: 6.1x
EV/EBITDA 3.6x — sektör medyanının (6.1x) %40 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borculluk
Faiz Karşılama Oranı
0.8x
Faiz karşılama 0.8x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
📈 Buyume
Bilanco verisi yok
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
38/100
Zayıf sağlamlık (38/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
+28.7%
Artı %28.7 beklenen değer (1.30) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %43.
Bileşenler: EV/EBITDA hedefi: 1.69
Damodaran Değerleme
14/100
Düşük Damodaran skoru (14/100). ROIC (%-162.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
47/100
Yüksek borç riski (47/100). Faiz karşılama oranı 0.8x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 20/100 | Kalite: 8/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-162.9
ROIC (%-162.9) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.1212 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
-8.3x
vs 9.6x
Sektör medyanının %187 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
5.61x
vs 1.87x
Sektörden %200 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
3.6x
vs 6.1x
Sektörden %40 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%-162.9
vs %40.8 WACC
ROIC 203.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-15.3
vs %35.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-15.3