/
Giriş Yap
SODSN
SODAŞ SODYUM
Kimya ve Plastik
Pusula Sağlamlık ?
56/100
Güçlü
Potansiyel ?
+30.8%
Damodaran ?
30/100
Dalio Risk ?
77/100
Aktif Metrik ?
3/4
Güven ?
64%
ROIC ?
21.1%
DCF Değer ?
3.99
Borç Döngüsü ?
Erken Genişleme
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0132 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
3522
2012-05-31 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %197.9 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel özkaynak son 16 çeyrekte %27 eridi — enflasyon karşısında değer kaybı
Reel ROE %-0.3 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺-49,592 | ₺-57,335 | %-197.9 | ₺58M | ₺67M | %-0.3 |
| 2024/6 | %21 | ×1.18 | ₺-49,592 | ₺-58,556 | %-195.4 | ₺58M | ₺68M | %-0.3 |
| 2024/3 | %22 | ×1.24 | ₺-49,592 | ₺-61,357 | %-209.7 | ₺58M | ₺71M | %-0.3 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺-49,592 | ₺-55,910 | %-100.3 | ₺58M | ₺65M | %-0.3 |
| 2023/9 | %27 | ×1.31 | ₺15M | ₺20M | %-7.9 | ₺75M | ₺99M | %86.6 |
| 2023/6 | %29 | ×1.42 | ₺15M | ₺22M | %-5.6 | ₺75M | ₺107M | %86.6 |
| 2023/3 | %44 | ×1.51 | ₺15M | ₺23M | %+16.9 | ₺75M | ₺113M | %86.6 |
| 2023/12 | %24 | ×1.29 | ₺15M | ₺20M | %+90.7 | ₺75M | ₺97M | %86.6 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (10.59), TRAMA-99 çizgisinin %15.9 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Fiyat: 10.59000015258789
TRAMA: 12.5915
Fark: %-15.9
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%-0.1
Net kâr marjı %-0.1 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-0.3
ROE %-0.3 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%9.8
FAVÖK marjı %9.8 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%20.4
Hasılat başına brüt kâr %20.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-4.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-4.2'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sektor: 15.8x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 15.8x.
PD/DD Oranı
2.32x
Sektor: 1.96x
PD/DD 2.32x — sektör medyanının (1.96x) %18 üzerinde.
EV/EBITDA
3.1x
Sektor: 10.0x
EV/EBITDA 3.1x — sektör medyanının (10.0x) %69 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borculluk
Cari Oran
4.59x
Cari oran 4.59x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.0x
Net Borç/EBITDA 0.0x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.01x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-23.2
Hasılat yıllık %-23.2 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-100.3
Net kâr yıllık %-100.3 gerilemiş (2024/9) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 7.7M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 7.3M).
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
56/100
İyi sağlamlık (56/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+30.8%
Artı %30.8 beklenen değer (13.85) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %64.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 8.97 | EV/EBITDA hedefi: 31.77 | DCF hedefi: 3.99
Damodaran Değerleme
30/100
Düşük Damodaran skoru (30/100). ROIC (%21.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
77/100
Düşük borç riski (77/100). Borç/EBITDA 0.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 49/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%21.1
ROIC (%21.1) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
3.99
DCF (3.99) güncel fiyatın %62.3 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 10.59
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.0132 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
-50.0x
vs 15.8x
Sektör medyanının %417 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
2.32x
vs 1.96x
Sektörden %18 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
3.1x
vs 10.0x
Sektörden %69 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%21.1
vs %40.8 WACC
ROIC 19.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-0.1
vs %9.8 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-0.1