/
Giriş Yap
SN
SNICA
Pusula Sağlamlık Skoru?
59/100
Güçlü
Potansiyel?
+86.1%
Damodaran ?
34/100
Dalio Risk ?
52/100
Aktif Metrik?
1/4
Güven?
43%
ROIC ?
0.2%
DCF Değer ?
0.00
Borç Döngüsü?
Daralma
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -1.3295 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
828
2022-11-24 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%41.9
VaR 95% ?
%4.36
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%6.16
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%5.79
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%35.8
28.10.2025 → 03.03.2026
Çarpıklık ?
0.33
Parametrik%4.36
Historik%3.67
Cornish-Fisher%3.94
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (3.81), TRAMA-99 çizgisinin %11.1 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Price: 3.809999942779541
TRAMA: 4.2848
Diff: %-11.1
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-8.8
Net kâr marjı %-8.8 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +9.8 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-21.9
ROE %-21.9 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%3.3
FAVÖK marjı %3.3 — düşük ancak pozitif.
Brüt Kâr Marjı
%14.1
Hasılat başına brüt kâr %14.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%1.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %1.5'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sector: 28.6x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 28.6x.
PD/DD Oranı
0.48x
Sector: 2.35x
PD/DD 0.48x — sektör medyanının (2.35x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.43x
Cari oran 1.43x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Borç / Özkaynak
0.25x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-3.1x
Faiz karşılama -3.1x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+32.7
Hasılat yıllık %32.7 büyüdü (2025/12) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+74.8
Zarar %74.8 azaldı — iyileşme devam ediyor.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
59/100
İyi sağlamlık (59/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+86.1%
Artı %86.1 beklenen değer (7.09) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %43.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 11.43
Damodaran Değerleme
34/100
Düşük Damodaran skoru (34/100). ROIC (%0.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
52/100
Orta düzey borç riski (52/100). Faiz karşılama oranı -3.1x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 94/100 | Borç Servis: 72/100 | Kalite: 23/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%0.2
ROIC (%0.2) sermaye maliyetinin (35.4%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %35.4
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
0.00
DCF (0.00) güncel fiyatın %100.0 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 3.81
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -1.3295 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-2.9x
vs 28.6x
Sektör medyanının %110 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.48x
vs 2.35x
Sektörden %79 daha ucuz (defter değerine göre)
⚡ ROIC vs WACC
%0.2
vs %35.4 WACC
ROIC 35.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-24.8
vs %-12.4 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-24.8