/
Giriş Yap
Pusula Sağlamlık Skoru?
47/100
Orta
Potansiyel?
-17.4%
Damodaran ?
48/100
Dalio Risk ?
55/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
67%
ROIC ?
18.4%
DCF Değer ?
186.07
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
$64.5
Pahalı
Veri ?
11582
1980-03-17 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%25.2
VaR 95% ?
%2.64
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%3.72
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%3.18
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%15.1
08.09.2025 → 12.03.2026
Çarpıklık ?
0.55
Parametrik%2.64
Historik%2.48
Cornish-Fisher%2.31
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (323.49), TRAMA-99 çizgisinin %7.5 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Price: 323.489990234375
TRAMA: 349.7158
Diff: %-7.5
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%13.1
Net kâr marjı %13.1 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +1.2 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%58.2
ROE %58.2 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%21.1
FAVÖK marjı %21.1 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%49.2
Hasılat başına brüt kâr %49.2. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%11.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %11.3'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
31.2x
Sector: 32.5x
F/K 31.2x — sektör medyanına (32.5x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
20.43x
Sector: 5.03x
PD/DD 20.43x — sektör medyanının %306 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
21.6x
Sector: 20.5x
EV/EBITDA 21.6x — sektör medyanının (20.5x) %6 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
0.82x
Cari oran 0.82x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
2.8x
Net Borç/EBITDA 2.8x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
3.07x
Borç/Özkaynak 3.07x — çok yüksek kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
10.6x
Faiz karşılama 10.6x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+5.6
Hasılat yıllık %5.6 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-0.7
Net kâr yıllık %-0.7 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
47/100
Orta düzey sağlamlık (47/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-17.4%
Eksi %17.4 beklenen değer (301.28) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %67.
Bileşenler: FK hedefi: 397.61 | PD/DD hedefi: 108.80 | EV/EBITDA hedefi: 345.46 | DCF hedefi: 186.07
Damodaran Değerleme
48/100
Düşük Damodaran skoru (48/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Tut
Dalio Risk Analizi
55/100
Orta düzey borç riski (55/100). Faiz karşılama oranı 10.6x — güçlü. Borç/EBITDA 2.8x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 45/100 | Borç Servis: 71/100 | Kalite: 97/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%18.4
ROIC (%18.4) sermaye maliyetini 9.2 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %9.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
186.07
DCF (186.07) güncel fiyatın %49.0 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 364.65
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
$64.5
Güncel fiyat Graham değerinin %82.3 üzerinde ($64.5) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
31.2x
vs 32.5x
Sektör medyanının %4 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
20.43x
vs 5.03x
Sektörden %306 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
21.6x
vs 20.5x
Sektörden %6 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%18.4
vs %9.2 WACC
ROIC 9.2 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%10.9
vs %19.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %10.9