/
Giriş Yap
Pusula Sağlamlık Skoru?
29/100
Zayıf
Potansiyel?
-32.2%
Damodaran ?
37/100
Dalio Risk ?
58/100
Aktif Metrik?
1/4
Güven?
43%
ROIC ?
4.0%
DCF Değer ?
2.36
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4953 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
506
2024-03-04 → 2026-03-03
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%78.3
VaR 95% ?
%8.13
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%11.50
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%7.93
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%57.8
26.03.2025 → 25.11.2025
Çarpıklık ?
3.35
Parametrik%8.13
Historik%6.02
Cornish-Fisher%-0.70
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (20.50), TRAMA-99 çizgisinin %19.1 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Price: 20.5
TRAMA: 25.3471
Diff: %-19.1
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-36.2
Net kâr marjı %-36.2 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
FAVÖK Marjı
%-27.8
FAVÖK marjı %-27.8 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%89.0
Hasılat başına brüt kâr %89.0. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%8.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %8.9'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sector: 40.3x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 40.3x.
PD/DD Oranı
25.33x
Sector: 67.48x
PD/DD 25.33x — sektör medyanının (67.48x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.27x
Cari oran 1.27x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-16.1
Hasılat yıllık %-16.1 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-2046.2
Zarar %2046.2 arttı — zararlar derinleşiyor.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
29/100
Zayıf sağlamlık (29/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-32.2%
Eksi %32.2 beklenen değer (13.89) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %43.
Bileşenler: DCF hedefi: 5.12
Damodaran Değerleme
37/100
Düşük Damodaran skoru (37/100). ROIC (%4.0) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
58/100
Orta düzey borç riski (58/100).
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 50/100 | Kalite: 22/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%4.0
ROIC (%4.0) sermaye maliyetinin (10.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %10.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
2.36
DCF (2.36) güncel fiyatın %88.5 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 20.50
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4953 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-41.4x
vs 40.3x
Sektör medyanının %203 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
25.33x
vs 67.48x
Sektörden %62 daha ucuz (defter değerine göre)
⚡ ROIC vs WACC
%4.0
vs %10.0 WACC
ROIC 6.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-36.2
vs %-27.8 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-36.2