/
Giriş Yap
SAFKR
SAFKAR EGE SOĞUTMACILIK KLİMA SOĞUK HAVA TESİSL...
Metal Eşya ve Makine
Pusula Sağlamlık ?
43/100
Orta
Potansiyel ?
-30.1%
Damodaran ?
24/100
Dalio Risk ?
84/100
Aktif Metrik ?
4/4
Güven ?
72%
ROIC ?
20.9%
DCF Değer ?
0.01
Borç Döngüsü ?
Erken Genişleme
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺8.5
Pahalı
Veri ?
2053
2018-01-17 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr sabit (%+2.3) — büyüme enflasyonla paralel
Reel hasılat %7.1 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺49M | ₺51M | %+2.3 | ₺407M | ₺425M | %18.3 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺47M | ₺50M | %+1045.4 | ₺429M | ₺457M | %19.7 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺4M | ₺4M | %-82.7 | ₺270M | ₺297M | %1.9 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺22M | ₺25M | %+19.3 | ₺456M | ₺527M | %12.3 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺19M | ₺21M | — | ₺376M | ₺424M | %9.7 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (25.96), TRAMA-99 çizgisinin %8.9 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Fiyat: 25.959999084472656
TRAMA: 23.8325
Fark: %+8.9
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%11.9
Net kâr marjı %11.9 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +1.1 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%9.9
ROE %9.9 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%19.3
FAVÖK marjı %19.3 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%29.8
Hasılat başına brüt kâr %29.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%0.0
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %0.0'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
43.0x
Sektor: 29.0x
F/K 43.0x — sektör medyanının (29.0x) %48 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
4.89x
Sektor: 2.35x
PD/DD 4.89x — sektör medyanının %108 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
23.6x
Sektor: 15.1x
EV/EBITDA 23.6x — sektör medyanının (15.1x) %56 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borculluk
Cari Oran
2.35x
Cari oran 2.35x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
0.4x
Net Borç/EBITDA 0.4x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.07x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
4.8x
Faiz karşılama 4.8x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-10.8
Hasılat yıllık %-10.8 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+123.9
Net kâr yıllık %123.9 artmış (2025/9) — olağanüstü kâr büyümesi.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
43/100
Orta düzey sağlamlık (43/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-30.1%
Eksi %30.1 beklenen değer (18.14) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 21.29 | PD/DD hedefi: 13.03 | EV/EBITDA hedefi: 16.64 | DCF hedefi: 6.49
Damodaran Değerleme
24/100
Düşük Damodaran skoru (24/100). ROIC (%20.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
84/100
Düşük borç riski (84/100). Faiz karşılama oranı 4.8x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 0.4x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 92/100 | Kalite: 83/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%20.9
ROIC (%20.9) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
0.01
DCF (0.01) güncel fiyatın %100.0 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 25.96
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺8.5
Güncel fiyat Graham değerinin %67.3 üzerinde (₺8.5) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
43.0x
vs 29.0x
Sektör medyanının %48 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
4.89x
vs 2.35x
Sektörden %108 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
23.6x
vs 15.1x
Sektörden %56 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%20.9
vs %40.8 WACC
ROIC 19.8 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%7.7
vs %14.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %7.7