/
Giriş Yap
📊 Analiz Skorları
Pusula Sağlamlık Skoru?
13/100
Çok Zayıf
Damodaran ?
1/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
34/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl cari oran verisi yok (C6); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -1.5175 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Aktif Metrik?
1/4
Güven?
43%
💰 Değerleme
Potansiyel?
-32.2%
ROIC ?
-84.3%
Borç Döngüsü?
Daralma
📅 Veri
Veri ?
1272
2021-03-10 → 2026-04-16
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%54.5
VaR 95% ?
%5.57
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%7.91
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%8.10
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%62.7
29.09.2025 → 30.03.2026
Çarpıklık ?
-0.25
Parametrik%5.57
Historik%4.83
Cornish-Fisher%5.59
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (61.36), TRAMA-99 çizgisi (63.35) ile yakın seviyede (%-3.1). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 61.36000061035156
TRAMA: 63.3547
Fark: %-3.1
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-18.8
Net kâr marjı %-18.8 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +7.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-280.0
ROE %-280.0 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-14.1
FAVÖK marjı %-14.1 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%78.2
Hasılat başına brüt kâr %78.2. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%27.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %27.7'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sektör: 26.3x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 26.3x.
PD/DD Oranı
123.89x
Sektör: 4.52x
PD/DD 123.89x — sektör medyanının %2641 üzerinde. Pahalı defter değeri.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
0.96x
Cari oran 0.96x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Borç / Özkaynak
4.33x
Borç/Özkaynak 4.33x — çok yüksek kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
-20.0x
Faiz karşılama -20.0x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+43.2
Hasılat yıllık %43.2 büyüdü (2025/12) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-6.1
Zarar %6.1 arttı — zararlar derinleşiyor.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
13/100
Çok zayıf sağlamlık (13/100). Birden fazla kritik gösterge kırmızı: borç yükü yüksek, kârlılık düşük veya değerleme aşırı.
Çok Zayıf
Potansiyel
-32.2%
Eksi %32.2 beklenen değer (48.74) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %43.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 17.99
Damodaran Değerleme
1/100
Düşük Damodaran skoru (1/100). ROIC (%-84.3) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
34/100
Yüksek borç riski (34/100). Faiz karşılama oranı -20.0x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 0/100 | Borç Servis: 48/100 | Kalite: 25/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-84.3
ROIC (%-84.3) sermaye maliyetinin (9.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %9.5
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -1.5175 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-47.4x
vs 26.3x
Sektör medyanının %280 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
123.89x
vs 4.52x
Sektörden %2641 daha pahalı (defter değerine göre)
⚡ ROIC vs WACC
%-84.3
vs %9.5 WACC
ROIC 93.8 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-21.8
vs %-16.4 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-21.8
📈 Grafikler
Bu sayfadaki Pusula sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.