/
Giriş Yap
📊 Analiz Skorları
Pusula Sağlamlık Skoru?
73/100
Çok Güçlü
Damodaran ?
73/100
Dalio Risk ?
79/100
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
$47.1
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
💰 Değerleme
Potansiyel?
+26.0%
ROIC ?
31.6%
DCF Değer ?
258.24
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
📅 Veri
Veri ?
8635
1991-12-13 → 2026-04-16
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%39.0
VaR 95% ?
%4.06
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%5.74
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%6.28
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%34.2
27.10.2025 → 07.04.2026
Çarpıklık ?
0.35
Parametrik%4.06
Historik%3.59
Cornish-Fisher%3.37
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (134.76), TRAMA-99 çizgisinin %10.2 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Fiyat:: 134.75999450683594
TRAMA: 150.0559
Fark: %-10.2
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-27.7
Net kâr marjı %-27.7 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -53.4 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%22.2
ROE %22.2 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%31.2
FAVÖK marjı %31.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%55.3
Hasılat başına brüt kâr %55.3. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%28.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %28.8'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
28.0x
Sektör: 32.9x
F/K 28.0x — sektör medyanına (32.9x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
7.10x
Sektör: 4.65x
PD/DD 7.10x — sektör medyanının %53 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
10.8x
Sektör: 21.8x
EV/EBITDA 10.8x — sektör medyanının (21.8x) %50 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
2.82x
Cari oran 2.82x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
1.0x
Net Borç/EBITDA 1.0x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.70x
Borç/Özkaynak 0.70x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
22.1x
Faiz karşılama 22.1x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+5.0
Hasılat yıllık %5.0 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-5.5
Net kâr yıllık %-5.5 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
73/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (73/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+26.0%
Artı %26.0 beklenen değer (176.52) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 136.91 | PD/DD hedefi: 100.96 | EV/EBITDA hedefi: 282.79 | DCF hedefi: 258.24
Damodaran Değerleme
73/100
Güçlü Damodaran değerlemesi (73/100). ROIC (%31.6) sermaye maliyetini aşıyor, şirket değer yaratıyor.
Güçlü
Dalio Risk Analizi
79/100
Düşük borç riski (79/100). Faiz karşılama oranı 22.1x — güçlü. Borç/EBITDA 1.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 85/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 76/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%31.6
ROIC (%31.6) sermaye maliyetini 22.4 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %9.3
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
258.24
DCF modeli 258.24 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %84.3 ucuz.
Mevcut fiyat: 140.09
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
$47.1
Güncel fiyat Graham değerinin %66.4 üzerinde ($47.1) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
28.0x
vs 32.9x
Sektör medyanının %15 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
7.10x
vs 4.65x
Sektörden %53 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
10.8x
vs 21.8x
Sektörden %50 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%31.6
vs %9.3 WACC
ROIC 22.4 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%12.0
vs %33.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %12.0
📈 Grafikler
Bu sayfadaki Pusula sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.