/
Giriş Yap
PRKME
PARK ELEKTRİK ÜRETİM MADENCİLİK
Enerji Üretim ve Dağıtımı
Pusula Sağlamlık ?
55/100
Güçlü
Potansiyel ?
+24.4%
Damodaran ?
19/100
Dalio Risk ?
79/100
Aktif Metrik ?
4/4
Güven ?
72%
ROIC ?
2.1%
DCF Değer ?
1.61
Borç Döngüsü ?
Erken Genişleme
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺19.5
Makul
Veri ?
6638
2000-05-10 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %22.6 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %12.9 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel brüt kâr marjı %22.4 → %42.9 (genişledi)
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺36M | ₺37M | %-22.6 | ₺165M | ₺172M | %2.9 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺45M | ₺48M | %+246.5 | ₺143M | ₺152M | %4.0 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺-13M | ₺-14M | %-225.9 | ₺147M | ₺162M | %-1.2 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺10M | ₺11M | %-60.0 | ₺212M | ₺246M | %1.1 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺24M | ₺28M | — | ₺210M | ₺237M | %2.6 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (19.51), TRAMA-99 çizgisi (19.04) ile yakın seviyede (%+2.5). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat: 19.510000228881836
TRAMA: 19.0434
Fark: %+2.5
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%21.6
Net kâr marjı %21.6 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -9.9 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%1.5
ROE %1.5 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%80.8
FAVÖK marjı %80.8 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%42.9
Hasılat başına brüt kâr %42.9. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-56.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-56.6'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
37.4x
Sektor: 19.9x
F/K 37.4x — sektör medyanının (19.9x) %88 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
0.60x
Sektor: 1.77x
PD/DD 0.60x — sektör medyanının (1.77x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
6.1x
Sektor: 8.4x
EV/EBITDA 6.1x — sektör medyanı (8.4x) ile uyumlu.
🏦 Borculluk
Cari Oran
1.45x
Cari oran 1.45x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Faiz Karşılama Oranı
70.7x
Faiz karşılama 70.7x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-22.3
Hasılat yıllık %-22.3 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+274.4
Net kâr yıllık %274.4 artmış (2025/9) — olağanüstü kâr büyümesi.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
55/100
İyi sağlamlık (55/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+24.4%
Artı %24.4 beklenen değer (24.27) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 13.26 | PD/DD hedefi: 58.07 | EV/EBITDA hedefi: 26.62 | DCF hedefi: 4.88
Damodaran Değerleme
19/100
Düşük Damodaran skoru (19/100). ROIC (%2.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
79/100
Düşük borç riski (79/100). Faiz karşılama oranı 70.7x — güçlü.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 86/100 | Kalite: 68/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%2.1
ROIC (%2.1) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
1.61
DCF (1.61) güncel fiyatın %91.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 19.51
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺19.5
Graham değeri (₺19.5) güncel fiyata yakın (%-0.1). Adil fiyat bölgesinde.
Makul
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
37.4x
vs 19.9x
Sektör medyanının %88 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
0.60x
vs 1.77x
Sektörden %66 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
6.1x
vs 8.4x
Sektörden %27 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%2.1
vs %40.8 WACC
ROIC 38.6 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%11.6
vs %71.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %11.6