/
Giriş Yap
PRDGS
PARDUS GİRİŞİM SERMAYESİ
Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı
Pusula Sağlamlık ?
51/100
Orta
Potansiyel ?
+31.9%
Damodaran ?
24/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
76/100
Aktif Metrik ?
2/4
Güven ?
56%
ROIC ?
-2.6%
Borç Döngüsü ?
Erken Genişleme
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺13.4
Ucuz
Veri ?
930
2022-06-15 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %55.2 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %37.2 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺27M | ₺28M | %-55.2 | ₺32M | ₺34M | %5.2 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺-59M | ₺-63M | %-334.8 | ₺-50M | ₺-53M | %-12.4 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺-24M | ₺-27M | %-111.4 | ₺-17M | ₺-19M | %-5.3 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺205M | ₺237M | %-34.0 | ₺-9M | ₺-10M | %63.7 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺318M | ₺359M | — | ₺-84M | ₺-95M | %74.6 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (6.80), TRAMA-99 çizgisinin %5.6 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Fiyat: 6.800000190734863
TRAMA: 6.437
Fark: %+5.6
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%84.3
Net kâr marjı %84.3 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -33.9 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-2.8
ROE %-2.8 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%87.3
FAVÖK marjı %87.3 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%100.0
Hasılat başına brüt kâr %100.0. Güçlü fiyatlama gücü.
📊 Degerleme
F/K Oranı
9.0x
Sektor: 10.3x
F/K 9.0x — sektör medyanına (10.3x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
0.64x
Sektor: 1.31x
PD/DD 0.64x — sektör medyanının (1.31x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
8.1x
Sektor: 8.9x
EV/EBITDA 8.1x — sektör medyanı (8.9x) ile uyumlu.
🏦 Borculluk
Cari Oran
41.68x
Cari oran 41.68x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
13.1x
Faiz karşılama 13.1x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+469.3
Hasılat yıllık %469.3 büyüdü (2025/9) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-86.8
Net kâr yıllık %-86.8 gerilemiş (2025/9) — ciddi kâr erimesi.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
51/100
Orta düzey sağlamlık (51/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+31.9%
Artı %31.9 beklenen değer (8.97) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 13.94 | EV/EBITDA hedefi: 7.41
Damodaran Değerleme
24/100
Düşük Damodaran skoru (24/100). ROIC (%-2.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
76/100
Düşük borç riski (76/100). Faiz karşılama oranı 13.1x — güçlü.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 45/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-2.6
ROIC (%-2.6) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); hasılat verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺13.4
Graham değeri (₺13.4) güncel fiyatın %97.1 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
9.0x
vs 10.3x
Sektör medyanının %13 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.64x
vs 1.31x
Sektörden %51 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
8.1x
vs 8.9x
Sektörden %8 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%-2.6
vs %40.8 WACC
ROIC 43.4 baz puan sermaye maliyetinin altında