/
Giriş Yap
PETKM
PETKİM PETROKİMYA
Kimya ve Plastik
Pusula Sağlamlık ?
43/100
Orta
Potansiyel ?
+37.9%
Damodaran ?
28/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
24/100
Aktif Metrik ?
2/4
Güven ?
51%
ROIC ?
-7.3%
Borç Döngüsü ?
Daralma
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -3.3024 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
6638
2000-05-10 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %304.3 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %9.4 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel ROE %-7.2 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺-1.2B | ₺-1.3B | %-304.3 | ₺22.2B | ₺23.2B | %-7.2 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺-582M | ₺-620M | %-121.9 | ₺19.9B | ₺21.2B | %-3.6 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺-2.6B | ₺-2.8B | %-161.3 | ₺17.7B | ₺19.4B | %-17.2 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺-4.0B | ₺-4.6B | %-165.9 | ₺23.0B | ₺26.5B | %-25.8 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺-6.2B | ₺-7.0B | — | ₺20.2B | ₺22.8B | %-42.6 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (17.29), TRAMA-99 çizgisi (17.64) ile yakın seviyede (%-2.0). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat: 17.290000915527344
TRAMA: 17.6441
Fark: %-2.0
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%-5.5
Net kâr marjı %-5.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -2.5 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-6.6
ROE %-6.6 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%14.9
FAVÖK marjı %14.9 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%0.4
Hasılat başına brüt kâr %0.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-16.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-16.5'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sektor: 15.8x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 15.8x.
PD/DD Oranı
0.67x
Sektor: 1.96x
PD/DD 0.67x — sektör medyanının (1.96x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
16.6x
Sektor: 10.0x
EV/EBITDA 16.6x — sektör medyanının (10.0x) %66 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borculluk
Cari Oran
0.65x
Cari oran 0.65x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
9.8x
Net Borç/EBITDA 9.8x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
0.77x
Borç/Özkaynak 0.77x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
0.8x
Faiz karşılama 0.8x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-3.1
Hasılat yıllık %-3.1 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+69.6
Zarar %69.6 azaldı — iyileşme devam ediyor.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
43/100
Orta düzey sağlamlık (43/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+37.9%
Artı %37.9 beklenen değer (24.42) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 51.08 | EV/EBITDA hedefi: 10.66
Damodaran Değerleme
28/100
Düşük Damodaran skoru (28/100). ROIC (%-7.3) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
24/100
Yüksek borç riski (24/100). Faiz karşılama oranı 0.8x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 9.8x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 42/100 | Borç Servis: 26/100 | Kalite: 21/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-7.3
ROIC (%-7.3) sermaye maliyetinin (33.2%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %33.2
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -3.3024 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
-5.4x
vs 15.8x
Sektör medyanının %134 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.67x
vs 1.96x
Sektörden %66 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
16.6x
vs 10.0x
Sektörden %66 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%-7.3
vs %33.2 WACC
ROIC 40.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-10.1
vs %6.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-10.1