/
Giriş Yap
OY
Pusula Sağlamlık Skoru?
38/100
Zayıf
Potansiyel?
-43.3%
Damodaran ?
25/100
Dalio Risk ?
76/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
ROIC ?
22.7%
DCF Değer ?
5.77
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺7.6
Pahalı
Veri ?
4832
2007-05-04 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%62.5
VaR 95% ?
%6.05
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%8.73
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%6.31
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%28.7
14.04.2025 → 09.05.2025
Çarpıklık ?
0.75
Parametrik%6.05
Historik%4.86
Cornish-Fisher%5.15
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (57.25), TRAMA-99 çizgisinin %17.7 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Price: 57.25
TRAMA: 48.641
Diff: %+17.7
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%1.9
Net kâr marjı %1.9 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -2.8 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%5.2
ROE %5.2 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%10.2
FAVÖK marjı %10.2 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%13.4
Hasılat başına brüt kâr %13.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%5.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %5.1'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
100.0x
Sector: 53.8x
F/K 100.0x — sektör medyanının (53.8x) %86 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
8.00x
Sector: 3.26x
PD/DD 8.00x — sektör medyanının %146 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
26.4x
Sector: 17.0x
EV/EBITDA 26.4x — sektör medyanının (17.0x) %55 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
202.58x
Cari oran 202.58x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-32.6
Hasılat yıllık %-32.6 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+212.3
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2025/12). Önemli iyileşme.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
38/100
Zayıf sağlamlık (38/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-43.3%
Eksi %43.3 beklenen değer (32.45) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 15.79 | PD/DD hedefi: 23.95 | EV/EBITDA hedefi: 36.88 | DCF hedefi: 14.31
Damodaran Değerleme
25/100
Düşük Damodaran skoru (25/100). ROIC (%22.7) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
76/100
Düşük borç riski (76/100).
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 43/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%22.7
ROIC (%22.7) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
5.77
DCF (5.77) güncel fiyatın %89.9 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 57.25
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺7.6
Güncel fiyat Graham değerinin %86.7 üzerinde (₺7.6) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
100.0x
vs 53.8x
Sektör medyanının %86 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
8.00x
vs 3.26x
Sektörden %146 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
26.4x
vs 17.0x
Sektörden %55 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%22.7
vs %40.8 WACC
ROIC 18.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%1.4
vs %8.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %1.4