/
Giriş Yap
OF
OFSYM
Pusula Sağlamlık Skoru?
47/100
Orta
Potansiyel?
-11.5%
Damodaran ?
36/100
Dalio Risk ?
62/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
ROIC ?
22.2%
DCF Değer ?
43.48
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺42.6
Pahalı
Veri ?
643
2023-08-16 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%48.6
VaR 95% ?
%4.82
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%6.91
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%6.48
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%31.0
21.10.2025 → 02.12.2025
Çarpıklık ?
0.12
Parametrik%4.82
Historik%4.80
Cornish-Fisher%4.66
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (62.70), TRAMA-99 çizgisinin %7.4 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Price: 62.70000076293945
TRAMA: 67.6933
Diff: %-7.4
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%1.3
Net kâr marjı %1.3 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -3.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%8.2
ROE %8.2 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%10.1
FAVÖK marjı %10.1 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%10.3
Hasılat başına brüt kâr %10.3. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%10.2
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %10.2'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
20.5x
Sector: 14.3x
F/K 20.5x — sektör medyanının (14.3x) %43 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
2.38x
Sector: 2.05x
PD/DD 2.38x — sektör medyanının (2.05x) %16 üzerinde.
EV/EBITDA
6.7x
Sector: 8.1x
EV/EBITDA 6.7x — sektör medyanı (8.1x) ile uyumlu.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.57x
Cari oran 1.57x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.3x
Net Borç/EBITDA 1.3x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.55x
Borç/Özkaynak 0.55x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
1.8x
Faiz karşılama 1.8x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-17.2
Hasılat yıllık %-17.2 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-67.2
Net kâr yıllık %-67.2 gerilemiş (2025/9) — ciddi kâr erimesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
47/100
Orta düzey sağlamlık (47/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-11.5%
Eksi %11.5 beklenen değer (55.50) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 37.19 | PD/DD hedefi: 55.02 | EV/EBITDA hedefi: 76.34 | DCF hedefi: 43.48
Damodaran Değerleme
36/100
Düşük Damodaran skoru (36/100). ROIC (%22.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
62/100
Orta düzey borç riski (62/100). Faiz karşılama oranı 1.8x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 1.3x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 89/100 | Borç Servis: 62/100 | Kalite: 78/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%22.2
ROIC (%22.2) sermaye maliyetinin (38.6%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %38.6
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
43.48
DCF (43.48) güncel fiyatın %30.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 62.70
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺42.6
Güncel fiyat Graham değerinin %32.1 üzerinde (₺42.6) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
20.5x
vs 14.3x
Sektör medyanının %43 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
2.38x
vs 2.05x
Sektörden %16 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
6.7x
vs 8.1x
Sektörden %18 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%22.2
vs %38.6 WACC
ROIC 16.4 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%2.8
vs %10.1 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %2.8