/
Giriş Yap
MS
MSGYO
Pusula Sağlamlık Skoru?
49/100
Orta
Potansiyel?
+17.7%
Damodaran ?
17/100
Dalio Risk ?
78/100
Aktif Metrik?
3/4
Güven?
64%
ROIC ?
1.1%
DCF Değer ?
0.45
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Piotroski ?
1/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺6.8
Pahalı
Veri ?
2322
2017-01-19 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%46.2
VaR 95% ?
%4.56
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%6.55
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%5.77
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%25.7
17.03.2025 → 02.06.2025
Çarpıklık ?
0.50
Parametrik%4.56
Historik%3.89
Cornish-Fisher%4.03
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (6.95), TRAMA-99 çizgisinin %37.3 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Price: 6.949999809265137
TRAMA: 5.0632
Diff: %+37.3
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%50.9
Net kâr marjı %50.9 — çok güçlü. Bir önceki çeyreğe göre -26.6 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%0.8
ROE %0.8 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%81.6
FAVÖK marjı %81.6 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%83.6
Hasılat başına brüt kâr %83.6. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-218.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-218.1'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
32.7x
Sector: 15.9x
F/K 32.7x — sektör medyanının (15.9x) %106 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
0.71x
Sector: 1.77x
PD/DD 0.71x — sektör medyanının (1.77x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
29.6x
Sector: 10.2x
EV/EBITDA 29.6x — sektör medyanının (10.2x) %190 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
2.05x
Cari oran 2.05x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Faiz Karşılama Oranı
154.1x
Faiz karşılama 154.1x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+81.1
Hasılat yıllık %81.1 büyüdü (2025/9) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-64.7
Net kâr yıllık %-64.7 gerilemiş (2025/9) — ciddi kâr erimesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
49/100
Orta düzey sağlamlık (49/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+17.7%
Artı %17.7 beklenen değer (8.18) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %64.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 17.29 | EV/EBITDA hedefi: 2.39 | DCF hedefi: 1.74
Damodaran Değerleme
17/100
Düşük Damodaran skoru (17/100). ROIC (%1.1) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
78/100
Düşük borç riski (78/100). Faiz karşılama oranı 154.1x — güçlü.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 53/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%1.1
ROIC (%1.1) sermaye maliyetinin (38.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %38.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
0.45
DCF (0.45) güncel fiyatın %93.6 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 6.95
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
1/9
Zayıf Piotroski (1/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺6.8
Graham değeri (₺6.8) güncel fiyata yakın (%-2.2). Adil fiyat bölgesinde.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
32.7x
vs 15.9x
Sektör medyanının %106 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
0.71x
vs 1.77x
Sektörden %60 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
29.6x
vs 10.2x
Sektörden %190 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%1.1
vs %38.1 WACC
ROIC 37.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%74.6
vs %82.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %74.6