/
Giriş Yap
MP
MPARK
Pusula Sağlamlık Skoru?
58/100
Güçlü
Potansiyel?
+20.5%
Damodaran ?
28/100
Dalio Risk ?
85/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
ROIC ?
21.7%
DCF Değer ?
100.40
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺335.8
Pahalı
Veri ?
2043
2018-02-13 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%33.4
VaR 95% ?
%3.33
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%4.77
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%4.32
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%19.6
31.07.2025 → 18.11.2025
Çarpıklık ?
-0.17
Parametrik%3.33
Historik%3.09
Cornish-Fisher%3.36
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (429.00), TRAMA-99 çizgisi (428.30) ile yakın seviyede (%+0.2). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Price: 429.0
TRAMA: 428.295
Diff: %+0.2
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%8.8
Net kâr marjı %8.8 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -1.2 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%8.1
ROE %8.1 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%27.4
FAVÖK marjı %27.4 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%25.7
Hasılat başına brüt kâr %25.7. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%7.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %7.8'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
12.7x
Sector: 27.9x
F/K 12.7x — sektör medyanının (27.9x) %54 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
2.87x
Sector: 1.82x
PD/DD 2.87x — sektör medyanının %58 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
5.1x
Sector: 9.1x
EV/EBITDA 5.1x — sektör medyanının (9.1x) %43 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.56x
Cari oran 1.56x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Faiz Karşılama Oranı
4.7x
Faiz karşılama 4.7x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+14.1
Hasılat yıllık %14.1 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-26.4
Net kâr yıllık %-26.4 gerilemiş (2025/6) — ciddi kâr erimesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
58/100
İyi sağlamlık (58/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+20.5%
Artı %20.5 beklenen değer (517.06) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 900.15 | PD/DD hedefi: 282.95 | EV/EBITDA hedefi: 756.29 | DCF hedefi: 107.25
Damodaran Değerleme
28/100
Düşük Damodaran skoru (28/100). ROIC (%21.7) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
85/100
Düşük borç riski (85/100). Faiz karşılama oranı 4.7x — kabul edilebilir.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 84/100 | Kalite: 95/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%21.7
ROIC (%21.7) sermaye maliyetinin (38.6%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %38.6
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
100.40
DCF (100.40) güncel fiyatın %76.6 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 429.00
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺335.8
Güncel fiyat Graham değerinin %21.7 üzerinde (₺335.8) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
12.7x
vs 27.9x
Sektör medyanının %54 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
2.87x
vs 1.82x
Sektörden %58 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
5.1x
vs 9.1x
Sektörden %43 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%21.7
vs %38.6 WACC
ROIC 16.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%13.6
vs %33.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %13.6