/
Giriş Yap
KU
KUVVA
Pusula Sağlamlık Skoru?
27/100
Zayıf
Potansiyel?
-30.8%
Damodaran ?
18/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
49/100
Aktif Metrik?
2/4
Güven?
51%
ROIC ?
-0.0%
Borç Döngüsü?
Daralma
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4520 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
6563
2000-09-06 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%60.8
VaR 95% ?
%5.88
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%8.49
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%7.73
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%44.5
21.11.2025 → 02.03.2026
Çarpıklık ?
0.10
Parametrik%5.88
Historik%5.14
Cornish-Fisher%5.74
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (130.00), TRAMA-99 çizgisi (129.50) ile yakın seviyede (%+0.4). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Price: 130.0
TRAMA: 129.5
Diff: %+0.4
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%20.0
Net kâr marjı %20.0 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +60.1 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%12.5
ROE %12.5 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-31.7
FAVÖK marjı %-31.7 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%10.9
Hasılat başına brüt kâr %10.9. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-20.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-20.7'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sector: 14.3x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 14.3x.
PD/DD Oranı
6.38x
Sector: 2.05x
PD/DD 6.38x — sektör medyanının %211 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
17.1x
Sector: 8.1x
EV/EBITDA 17.1x — sektör medyanının (8.1x) %110 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
0.88x
Cari oran 0.88x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
1.5x
Net Borç/EBITDA 1.5x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.59x
Borç/Özkaynak 0.59x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
4.4x
Faiz karşılama 4.4x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+24.5
Hasılat yıllık %24.5 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+126.3
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2025/9). Önemli iyileşme.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
27/100
Zayıf sağlamlık (27/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-30.8%
Eksi %30.8 beklenen değer (89.92) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 40.83 | EV/EBITDA hedefi: 61.99
Damodaran Değerleme
18/100
Düşük Damodaran skoru (18/100). ROIC (%-0.0) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
49/100
Yüksek borç riski (49/100). Faiz karşılama oranı 4.4x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 1.5x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 84/100 | Borç Servis: 62/100 | Kalite: 34/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-0.0
ROIC (%-0.0) sermaye maliyetinin (39.5%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %39.5
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4520 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-50.0x
vs 14.3x
Sektör medyanının %449 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
6.38x
vs 2.05x
Sektörden %211 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
17.1x
vs 8.1x
Sektörden %110 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%-0.0
vs %39.5 WACC
ROIC 39.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-2.6
vs %48.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-2.6