/
Giriş Yap
KRONT
KRON TEKNOLOJİ
Haberleşme
Pusula Sağlamlık ?
36/100
Zayıf
Potansiyel ?
-36.7%
Damodaran ?
13/100
Dalio Risk ?
70/100
Aktif Metrik ?
4/4
Güven ?
72%
ROIC ?
5.9%
DCF Değer ?
2.97
Borç Döngüsü ?
Erken Genişleme
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺2.9
Pahalı
Veri ?
3793
2011-05-18 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %100.4 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %15.0 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %91.7 → %86.2 (daraldı)
Reel özkaynak son 5 çeyrekte %52 arttı — gerçek sermaye birikimi
Reel ROE %-0.1 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺-136,545 | ₺-142,490 | %-100.4 | ₺106M | ₺111M | %-0.1 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺34M | ₺37M | %+112.2 | ₺122M | ₺130M | %23.7 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺16M | ₺17M | %-54.1 | ₺93M | ₺103M | %14.6 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺-32M | ₺-37M | %-670.9 | ₺69M | ₺80M | %-34.6 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺-6M | ₺-7M | — | ₺95M | ₺107M | %-6.1 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (15.15), TRAMA-99 çizgisi (14.55) ile yakın seviyede (%+4.1). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat: 15.149999618530273
TRAMA: 14.5532
Fark: %+4.1
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%-0.1
Net kâr marjı %-0.1 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -28.2 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%8.3
ROE %8.3 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%24.0
FAVÖK marjı %24.0 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%86.2
Hasılat başına brüt kâr %86.2. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-14.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-14.3'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
100.0x
Sektor: 25.5x
F/K 100.0x — sektör medyanının (25.5x) %293 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
4.15x
Sektor: 1.86x
PD/DD 4.15x — sektör medyanının %123 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
26.4x
Sektor: 16.8x
EV/EBITDA 26.4x — sektör medyanının (16.8x) %57 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borculluk
Cari Oran
1.21x
Cari oran 1.21x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
1.1x
Net Borç/EBITDA 1.1x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.17x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
8.8x
Faiz karşılama 8.8x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+52.6
Hasılat yıllık %52.6 büyüdü (2025/9) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+99.6
Zarar %99.6 azaldı — iyileşme devam ediyor.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
36/100
Zayıf sağlamlık (36/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-36.7%
Eksi %36.7 beklenen değer (9.59) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 8.52 | PD/DD hedefi: 6.87 | EV/EBITDA hedefi: 9.62 | DCF hedefi: 3.79
Damodaran Değerleme
13/100
Düşük Damodaran skoru (13/100). ROIC (%5.9) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
70/100
Düşük borç riski (70/100). Faiz karşılama oranı 8.8x — güçlü. Borç/EBITDA 1.1x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 80/100 | Kalite: 41/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%5.9
ROIC (%5.9) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
2.97
DCF (2.97) güncel fiyatın %80.4 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 15.15
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺2.9
Güncel fiyat Graham değerinin %80.9 üzerinde (₺2.9) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
100.0x
vs 25.5x
Sektör medyanının %293 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
4.15x
vs 1.86x
Sektörden %123 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
26.4x
vs 16.8x
Sektörden %57 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%5.9
vs %40.8 WACC
ROIC 34.9 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%4.4
vs %24.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %4.4