/
Giriş Yap
KO
KONKA
Pusula Sağlamlık Skoru?
46/100
Orta
Potansiyel?
+26.5%
Damodaran ?
22/100
Dalio Risk ?
61/100
Aktif Metrik?
2/4
Güven?
56%
ROIC ?
2.0%
DCF Değer ?
4.86
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -3.2121 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
1079
2021-11-26 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%42.2
VaR 95% ?
%4.20
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%6.02
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%6.01
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%27.3
16.10.2025 → 27.11.2025
Çarpıklık ?
-0.02
Parametrik%4.20
Historik%4.33
Cornish-Fisher%4.11
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (16.93), TRAMA-99 çizgisinin %11.7 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Price: 16.93000030517578
TRAMA: 15.1591
Diff: %+11.7
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%10.4
Net kâr marjı %10.4 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +20.9 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-5.0
ROE %-5.0 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%5.7
FAVÖK marjı %5.7 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%17.8
Hasılat başına brüt kâr %17.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%12.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %12.9'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sector: 14.5x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 14.5x.
PD/DD Oranı
0.86x
Sector: 2.07x
PD/DD 0.86x — sektör medyanının (2.07x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
6.98x
Cari oran 6.98x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Faiz Karşılama Oranı
-23.7x
Faiz karşılama -23.7x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+36.4
Hasılat yıllık %36.4 büyüdü (2025/12) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+24.0
Zarar %24.0 azaldı — iyileşme devam ediyor.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
46/100
Orta düzey sağlamlık (46/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+26.5%
Artı %26.5 beklenen değer (21.42) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 41.03 | DCF hedefi: 4.86
Damodaran Değerleme
22/100
Düşük Damodaran skoru (22/100). ROIC (%2.0) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
61/100
Orta düzey borç riski (61/100). Faiz karşılama oranı -23.7x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 50/100 | Kalite: 35/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%2.0
ROIC (%2.0) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
4.86
DCF (4.86) güncel fiyatın %71.3 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 16.93
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -3.2121 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-15.8x
vs 14.5x
Sektör medyanının %209 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.86x
vs 2.07x
Sektörden %59 daha ucuz (defter değerine göre)
⚡ ROIC vs WACC
%2.0
vs %40.8 WACC
ROIC 38.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-12.8
vs %-4.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-12.8