/
Giriş Yap
IS
ISDMR
Pusula Sağlamlık Skoru?
57/100
Güçlü
Potansiyel?
+31.1%
Damodaran ?
20/100
Dalio Risk ?
77/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
ROIC ?
3.5%
DCF Değer ?
6.38
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺44.5
Makul
Veri ?
2534
2016-03-28 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%29.8
VaR 95% ?
%3.06
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%4.33
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%4.31
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%18.8
18.03.2025 → 07.05.2025
Çarpıklık ?
-0.44
Parametrik%3.06
Historik%2.65
Cornish-Fisher%3.17
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (41.70), TRAMA-99 çizgisinin %12.8 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Price: 41.70000076293945
TRAMA: 36.9748
Diff: %+12.8
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%7.0
Net kâr marjı %7.0 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +3.2 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%3.5
ROE %3.5 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%16.6
FAVÖK marjı %16.6 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%9.5
Hasılat başına brüt kâr %9.5. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-8.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-8.7'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
21.8x
Sector: 32.3x
F/K 21.8x — sektör medyanının (32.3x) %33 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.91x
Sector: 2.27x
PD/DD 0.91x — sektör medyanının (2.27x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
9.5x
Sector: 10.7x
EV/EBITDA 9.5x — sektör medyanı (10.7x) ile uyumlu.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
2.27x
Cari oran 2.27x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Faiz Karşılama Oranı
4.8x
Faiz karşılama 4.8x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+4.2
Hasılat yıllık %4.2 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-75.8
Net kâr yıllık %-75.8 gerilemiş (2025/12) — ciddi kâr erimesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
57/100
İyi sağlamlık (57/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+31.1%
Artı %31.1 beklenen değer (54.66) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 64.94 | PD/DD hedefi: 105.69 | EV/EBITDA hedefi: 46.87 | DCF hedefi: 10.43
Damodaran Değerleme
20/100
Düşük Damodaran skoru (20/100). ROIC (%3.5) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
77/100
Düşük borç riski (77/100). Faiz karşılama oranı 4.8x — kabul edilebilir.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 85/100 | Kalite: 64/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%3.5
ROIC (%3.5) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
6.38
DCF (6.38) güncel fiyatın %84.7 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 41.70
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺44.5
Graham değeri (₺44.5) güncel fiyata yakın (%+6.7). Adil fiyat bölgesinde.
Makul
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
21.8x
vs 32.3x
Sektör medyanının %33 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.91x
vs 2.27x
Sektörden %60 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
9.5x
vs 10.7x
Sektörden %11 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%3.5
vs %40.8 WACC
ROIC 37.2 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%4.9
vs %11.2 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %4.9