/
Giriş Yap
HUBVC
HUB GİRİŞİM SERMAYESİ
Girişim Sermayesi Yatırım Ortaklığı
Pusula Sağlamlık ?
30/100
Zayıf
Potansiyel ?
-9.8%
Damodaran ?
20/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
52/100
Aktif Metrik ?
1/4
Güven ?
43%
ROIC ?
-2.7%
Borç Döngüsü ?
Daralma
Piotroski ?
1/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.7002 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
4921
2006-12-11 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %107.4 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel ROE %50.1 — enflasyon sonrası güçlü getiri
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺91M | ₺95M | %+107.4 | ₺140,796 | ₺146,926 | %50.1 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺-43M | ₺-46M | %-113.4 | ₺0 | ₺0 | %-29.5 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺-311M | ₺-342M | %-543.1 | ₺2M | ₺2M | %-209.8 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺67M | ₺77M | %-49.8 | ₺65,366 | ₺75,572 | %46.0 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺-136M | ₺-154M | — | ₺-727,499 | ₺-820,183 | %-91.2 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (4.70), TRAMA-99 çizgisinin %61.6 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Fiyat: 4.699999809265137
TRAMA: 2.9082
Fark: %+61.6
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%64896.3
Net kâr marjı %64896.3 — çok güçlü.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-40.0
ROE %-40.0 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-3887.6
FAVÖK marjı %-3887.6 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%51.9
Hasılat başına brüt kâr %51.9. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-41253.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-41253.7'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sektor: 10.3x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 10.3x.
PD/DD Oranı
1.81x
Sektor: 1.31x
PD/DD 1.81x — sektör medyanının (1.31x) %38 üzerinde.
🏦 Borculluk
Cari Oran
0.76x
Cari oran 0.76x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Faiz Karşılama Oranı
-584.3x
Faiz karşılama -584.3x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+115.4
Hasılat yıllık %115.4 büyüdü (2025/9) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+36.7
Net kâr yıllık %36.7 artmış — güçlü kâr büyümesi.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
30/100
Zayıf sağlamlık (30/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-9.8%
Eksi %9.8 beklenen değer (4.24) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %43.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 3.64
Damodaran Değerleme
20/100
Düşük Damodaran skoru (20/100). ROIC (%-2.7) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
52/100
Orta düzey borç riski (52/100). Faiz karşılama oranı -584.3x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 38/100 | Kalite: 10/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-2.7
ROIC (%-2.7) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
1/9
Zayıf Piotroski (1/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.7002 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
-6.7x
vs 10.3x
Sektör medyanının %165 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
1.81x
vs 1.31x
Sektörden %38 daha pahalı (defter değerine göre)
⚡ ROIC vs WACC
%-2.7
vs %40.8 WACC
ROIC 43.5 baz puan sermaye maliyetinin altında