/
Giriş Yap
Pusula Sağlamlık Skoru?
63/100
Güçlü
Potansiyel?
+12.8%
Damodaran ?
65/100
Dalio Risk ?
73/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
ROIC ?
9.9%
DCF Değer ?
147.59
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Piotroski ?
6/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Graham ?
₺71.5
Pahalı
Veri ?
506
2024-03-04 → 2026-03-03
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%20.8
VaR 95% ?
%2.17
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%3.07
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%3.54
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%24.3
07.03.2025 → 14.04.2025
Çarpıklık ?
-2.17
Parametrik%2.17
Historik%1.66
Cornish-Fisher%2.45
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (77.22), TRAMA-99 çizgisi (73.72) ile yakın seviyede (%+4.8). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Price: 77.22000122070312
TRAMA: 73.7179
Diff: %+4.8
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%9.3
Net kâr marjı %9.3 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
FAVÖK Marjı
%17.0
FAVÖK marjı %17.0 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%50.1
Hasılat başına brüt kâr %50.1. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%11.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %11.6'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
16.9x
Sector: 18.0x
F/K 16.9x — sektör medyanına (18.0x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
1.69x
Sector: 1.62x
PD/DD 1.69x — sektör medyanının (1.62x) %4 üzerinde.
EV/EBITDA
9.2x
Sector: 7.7x
EV/EBITDA 9.2x — sektör medyanının (7.7x) %20 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.21x
Cari oran 1.21x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+0.3
Hasılat yıllık %0.3 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+52.3
Net kâr yıllık %52.3 artmış (2024/9) — olağanüstü kâr büyümesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
63/100
İyi sağlamlık (63/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+12.8%
Artı %12.8 beklenen değer (87.11) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 85.89 | PD/DD hedefi: 76.22 | EV/EBITDA hedefi: 64.28 | DCF hedefi: 147.59
Damodaran Değerleme
65/100
Orta Damodaran skoru (65/100). ROIC (%9.9) – WACC (%8.0) farkı +1.9 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
73/100
Düşük borç riski (73/100).
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 50/100 | Kalite: 83/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%9.9
ROIC (%9.9) sermaye maliyetini hafifçe (1.9 puan) aşıyor.
WACC: %8.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
147.59
DCF modeli 147.59 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %91.1 ucuz.
Mevcut fiyat: 77.22
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
6/9
Orta Piotroski (6/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺71.5
Graham değeri (₺71.5) güncel fiyata yakın (%-7.4). Adil fiyat bölgesinde.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
16.9x
vs 18.0x
Sektör medyanının %7 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
1.69x
vs 1.62x
Sektörden %4 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
9.2x
vs 7.7x
Sektörden %20 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%9.9
vs %8.0 WACC
ROIC 1.9 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%9.3
vs %17.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %9.3