/
Giriş Yap
HALKB
TÜRKİYE HALK BANKASI
Bankacılık
Pusula Sağlamlık ?
43/100
Orta
Potansiyel ?
+1.1%
Damodaran ?
27/100
ROIC hesaplanamadı (faaliyet kârı verisi eksik); DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
74/100
Aktif Metrik ?
2/4
Güven ?
56%
Borç Döngüsü ?
Erken Genişleme
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Cari oran verisi eksik (C6); brüt kâr verisi eksik → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺45.2
Pahalı
Veri ?
1517
2020-02-06 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %18.1 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel hasılat %7.6 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺7.5B | ₺7.9B | %+18.1 | ₺46.5B | ₺48.5B | %15.2 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺6.3B | ₺6.7B | %-5.4 | ₺42.3B | ₺45.1B | %13.3 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺6.4B | ₺7.0B | %+75.3 | ₺33.1B | ₺36.4B | %14.7 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺3.5B | ₺4.0B | %-48.9 | ₺24.6B | ₺28.5B | %8.9 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺7.0B | ₺7.9B | — | ₺28.1B | ₺31.7B | %16.8 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (49.00), TRAMA-99 çizgisinin %30.0 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Fiyat: 49.0
TRAMA: 37.7004
Fark: %+30.0
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%16.2
Net kâr marjı %16.2 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +1.5 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%10.5
ROE %10.5 — orta düzey özkaynak getirisi.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%207.1
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %207.1'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Degerleme
F/K Oranı
13.2x
Sektor: 10.4x
F/K 13.2x — sektör medyanının (10.4x) %26 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
1.58x
Sektor: 1.64x
PD/DD 1.58x — sektör medyanı (1.64x) altında veya yakın. Makul değerleme.
🏦 Borculluk
Borç / Özkaynak
2.77x
Borç/Özkaynak 2.77x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+88.5
Hasılat yıllık %88.5 büyüdü (2025/9) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+117.1
Net kâr yıllık %117.1 artmış (2025/9) — olağanüstü kâr büyümesi.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
43/100
Orta düzey sağlamlık (43/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+1.1%
Artı %1.1 beklenen değer (43.91) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %56.
Bileşenler: FK hedefi: 38.23 | PD/DD hedefi: 46.57
Damodaran Değerleme
27/100
Düşük Damodaran skoru (27/100). DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: ROIC hesaplanamadı (faaliyet kârı verisi eksik); DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
74/100
Düşük borç riski (74/100).
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 50/100 | Kalite: 87/100
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Cari oran verisi eksik (C6)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺45.2
Graham değeri (₺45.2) güncel fiyata yakın (%+4.1). Adil fiyat bölgesinde.
Pahalı
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
13.2x
vs 10.4x
Sektör medyanının %26 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
1.58x
vs 1.64x
Sektörden %4 daha ucuz (defter değerine göre)