/
Giriş Yap
GL
GLRYH
Pusula Sağlamlık Skoru?
89/100
Çok Güçlü
Potansiyel?
+150.1%
Damodaran ?
86/100
Dalio Risk ?
60/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
ROIC ?
57.8%
DCF Değer ?
17.82
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺10.3
Ucuz
Veri ?
5079
2006-05-17 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%52.7
VaR 95% ?
%5.23
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%7.49
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%6.15
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%26.0
12.08.2025 → 29.12.2025
Çarpıklık ?
0.51
Parametrik%5.23
Historik%4.45
Cornish-Fisher%4.67
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (4.57), TRAMA-99 çizgisinin %9.7 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Price: 4.570000171661377
TRAMA: 4.1667
Diff: %+9.7
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%1.0
Net kâr marjı %1.0 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -2.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%11.7
ROE %11.7 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%10.0
FAVÖK marjı %10.0 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%16.7
Hasılat başına brüt kâr %16.7. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%7.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %7.5'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
6.9x
Sector: 24.0x
F/K 6.9x — sektör medyanının (24.0x) %71 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.64x
Sector: 2.19x
PD/DD 0.64x — sektör medyanının (2.19x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
1.3x
Sector: 10.2x
EV/EBITDA 1.3x — sektör medyanının (10.2x) %87 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.75x
Cari oran 1.75x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.9x
Net Borç/EBITDA 0.9x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.80x
Borç/Özkaynak 0.80x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
1.9x
Faiz karşılama 1.9x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+138.6
Hasılat yıllık %138.6 büyüdü (2025/9) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+253.9
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2025/9). Önemli iyileşme.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
89/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (89/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+150.1%
Artı %150.1 beklenen değer (11.43) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 13.71 | PD/DD hedefi: 13.71 | EV/EBITDA hedefi: 13.71 | DCF hedefi: 13.71
Damodaran Değerleme
86/100
Güçlü Damodaran değerlemesi (86/100). ROIC (%57.8) sermaye maliyetini aşıyor, şirket değer yaratıyor.
Çok Güçlü
Dalio Risk Analizi
60/100
Orta düzey borç riski (60/100). Faiz karşılama oranı 1.9x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 0.9x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 90/100 | Borç Servis: 67/100 | Kalite: 65/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%57.8
ROIC (%57.8) sermaye maliyetini 24.7 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %33.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
17.82
DCF modeli 17.82 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %290.0 ucuz.
Mevcut fiyat: 4.57
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺10.3
Graham değeri (₺10.3) güncel fiyatın %125.4 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
6.9x
vs 24.0x
Sektör medyanının %71 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.64x
vs 2.19x
Sektörden %71 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
1.3x
vs 10.2x
Sektörden %87 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%57.8
vs %33.1 WACC
ROIC 24.7 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%1.5
vs %13.4 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %1.5