/
Giriş Yap
GENIL
GEN İLAÇ VE SAĞLIK ÜRÜNLERİ
İlaç ve Sağlık
Pusula Sağlamlık ?
81/100
Çok Güçlü
Potansiyel ?
+130.6%
Damodaran ?
52/100
Dalio Risk ?
63/100
Aktif Metrik ?
4/4
Güven ?
75%
ROIC ?
16.2%
DCF Değer ?
13.33
Borç Döngüsü ?
Geç Genişleme
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺43.1
Ucuz
Veri ?
1147
2021-08-05 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %171.5 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel hasılat %22.1 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺216M | ₺225M | %+171.5 | ₺5.4B | ₺5.6B | %8.8 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺78M | ₺83M | %-76.4 | ₺4.3B | ₺4.6B | %3.5 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺320M | ₺352M | %+104.3 | ₺3.9B | ₺4.2B | %15.3 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺149M | ₺172M | %+250.2 | ₺5.0B | ₺5.8B | %9.3 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺44M | ₺49M | — | ₺3.9B | ₺4.4B | %2.4 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (7.81), TRAMA-99 çizgisinin %27.3 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Fiyat: 7.809999942779541
TRAMA: 10.7437
Fark: %-27.3
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%4.0
Net kâr marjı %4.0 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +2.2 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%6.6
ROE %6.6 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%13.6
FAVÖK marjı %13.6 — orta seviye operasyonel verimlilik.
Brüt Kâr Marjı
%19.4
Hasılat başına brüt kâr %19.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-0.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-0.3'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
3.1x
Sektor: 20.5x
F/K 3.1x — sektör medyanının (20.5x) %85 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.24x
Sektor: 1.75x
PD/DD 0.24x — sektör medyanının (1.75x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
1.7x
Sektor: 8.4x
EV/EBITDA 1.7x — sektör medyanının (8.4x) %80 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borculluk
Cari Oran
1.35x
Cari oran 1.35x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
0.9x
Net Borç/EBITDA 0.9x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.24x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
3.1x
Faiz karşılama 3.1x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+6.3
Hasılat yıllık %6.3 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+44.8
Net kâr yıllık %44.8 artmış — güçlü kâr büyümesi.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
81/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (81/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+130.6%
Artı %130.6 beklenen değer (18.01) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 23.43 | PD/DD hedefi: 23.43 | EV/EBITDA hedefi: 23.43 | DCF hedefi: 13.33
Damodaran Değerleme
52/100
Orta Damodaran skoru (52/100). ROIC (%16.2) – WACC (%32.6) farkı -16.3 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
63/100
Orta düzey borç riski (63/100). Faiz karşılama oranı 3.1x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 0.9x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 93/100 | Borç Servis: 65/100 | Kalite: 76/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%16.2
ROIC (%16.2) sermaye maliyetinin (32.6%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %32.6
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
13.33
DCF modeli 13.33 hedef değer üretmiş — güncel fiyata göre %70.7 ucuz.
Mevcut fiyat: 7.81
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺43.1
Graham değeri (₺43.1) güncel fiyatın %451.9 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
3.1x
vs 20.5x
Sektör medyanının %85 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.24x
vs 1.75x
Sektörden %86 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
1.7x
vs 8.4x
Sektörden %80 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%16.2
vs %32.6 WACC
ROIC 16.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%4.1
vs %13.4 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %4.1