/
Giriş Yap
📊 Analiz Skorları
Pusula Sağlamlık Skoru?
66/100
Güçlü
Damodaran ?
58/100
Dalio Risk ?
53/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
$41.4
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
💰 Değerleme
Potansiyel?
+46.7%
ROIC ?
5.7%
DCF Değer ?
49.95
Borç Döngüsü?
Daralma
📅 Veri
Veri ?
13342
1973-05-02 → 2026-04-16
Risk Analizi (VaR)
Düşük
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%19.6
VaR 95% ?
%2.00
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%2.84
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%2.50
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%10.3
20.10.2025 → 12.01.2026
Çarpıklık ?
0.91
Parametrik%2.00
Historik%1.76
Cornish-Fisher%1.47
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (47.64), TRAMA-99 çizgisinin %6.8 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Fiyat:: 47.635101318359375
TRAMA: 44.5908
Fark: %+6.8
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%13.0
Net kâr marjı %13.0 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +5.8 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%9.9
ROE %9.9 — düşük özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%37.0
FAVÖK marjı %37.0 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%42.4
Hasılat başına brüt kâr %42.4. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-9.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-9.4'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
16.3x
Sektör: 25.2x
F/K 16.3x — sektör medyanının (25.2x) %35 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
1.60x
Sektör: 3.38x
PD/DD 1.60x — sektör medyanının (3.38x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
10.3x
Sektör: 15.4x
EV/EBITDA 10.3x — sektör medyanının (15.4x) %33 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
0.94x
Cari oran 0.94x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Net Borç / EBITDA
5.5x
Net Borç/EBITDA 5.5x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.78x
Borç/Özkaynak 1.78x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
4.3x
Faiz karşılama 4.3x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+9.0
Hasılat yıllık %9.0 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+23.8
Net kâr yıllık %23.8 artmış — güçlü kâr büyümesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
66/100
İyi sağlamlık (66/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+46.7%
Artı %46.7 beklenen değer (65.49) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 72.20 | PD/DD hedefi: 96.44 | EV/EBITDA hedefi: 66.72 | DCF hedefi: 49.95
Damodaran Değerleme
58/100
Orta Damodaran skoru (58/100). ROIC (%5.7) – WACC (%6.8) farkı -1.1 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
53/100
Orta düzey borç riski (53/100). Faiz karşılama oranı 4.3x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 5.5x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 43/100 | Borç Servis: 63/100 | Kalite: 90/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%5.7
ROIC (%5.7) sermaye maliyetinin (6.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %6.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
49.95
DCF (49.95) güncel fiyatla (%+11.9) yakın — adil değer bölgesinde.
Mevcut fiyat: 44.64
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
$41.4
Graham değeri ($41.4) güncel fiyata yakın (%-7.3). Adil fiyat bölgesinde.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
16.3x
vs 25.2x
Sektör medyanının %35 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
1.60x
vs 3.38x
Sektörden %53 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
10.3x
vs 15.4x
Sektörden %33 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%5.7
vs %6.8 WACC
ROIC 1.1 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%11.4
vs %37.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %11.4
📈 Grafikler