/
Giriş Yap
ESCAR
ESCAR FİLO KİRALAMA HİZMETLERİ
Otomotiv
Pusula Sağlamlık ?
25/100
Çok Zayıf
Potansiyel ?
-23.4%
Damodaran ?
16/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
32/100
Aktif Metrik ?
2/4
Güven ?
51%
ROIC ?
-4.0%
Borç Döngüsü ?
Daralma
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -2.9985 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
1160
2021-07-13 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %620.9 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel hasılat %30.9 düştü — fiyatlama gücü yetersiz
Reel brüt kâr marjı %-47.8 → %21.8 (genişledi)
Reel ROE %-78.5 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺-1.2B | ₺-1.3B | %-620.9 | ₺578M | ₺604M | %-78.5 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺-227M | ₺-242M | %-1181.3 | ₺820M | ₺874M | %-13.6 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺-20M | ₺-22M | %-141.9 | ₺915M | ₺1.0B | %-1.2 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺-46M | ₺-53M | %-130.8 | ₺1,000M | ₺1.2B | %-3.2 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺-154M | ₺-173M | — | ₺905M | ₺1.0B | %-10.1 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (26.52), TRAMA-99 çizgisinin %16.7 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Fiyat: 26.520000457763672
TRAMA: 22.7324
Fark: %+16.7
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%-208.5
Net kâr marjı %-208.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -180.9 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-22.7
ROE %-22.7 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-210.0
FAVÖK marjı %-210.0 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%21.8
Hasılat başına brüt kâr %21.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-72.4
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-72.4'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sektor: 13.9x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 13.9x.
PD/DD Oranı
2.16x
Sektor: 2.02x
PD/DD 2.16x — sektör medyanının (2.02x) %7 üzerinde.
EV/EBITDA
61.7x
Sektor: 8.9x
EV/EBITDA 61.7x — sektör medyanının (8.9x) %596 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borculluk
Cari Oran
2.78x
Cari oran 2.78x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
7.3x
Net Borç/EBITDA 7.3x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
0.29x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
0.2x
Faiz karşılama 0.2x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-42.2
Hasılat yıllık %-42.2 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-2512.3
Zarar %2512.3 arttı — zararlar derinleşiyor.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
25/100
Çok zayıf sağlamlık (25/100). Birden fazla kritik gösterge kırmızı: borç yükü yüksek, kârlılık düşük veya değerleme aşırı.
Çok Zayıf
Potansiyel
-23.4%
Eksi %23.4 beklenen değer (20.31) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 22.04 | EV/EBITDA hedefi: 6.63
Damodaran Değerleme
16/100
Düşük Damodaran skoru (16/100). ROIC (%-4.0) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
32/100
Yüksek borç riski (32/100). Faiz karşılama oranı 0.2x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 7.3x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 56/100 | Borç Servis: 53/100 | Kalite: 7/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-4.0
ROIC (%-4.0) sermaye maliyetinin (39.1%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %39.1
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -2.9985 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
-8.8x
vs 13.9x
Sektör medyanının %164 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
2.16x
vs 2.02x
Sektörden %7 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
61.7x
vs 8.9x
Sektörden %596 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%-4.0
vs %39.1 WACC
ROIC 43.1 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-45.3
vs %7.3 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-45.3