/
Giriş Yap
📊 Analiz Skorları
Pusula Sağlamlık Skoru?
33/100
Zayıf
Damodaran ?
28/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
50/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -5.9198 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Aktif Metrik?
1/4
Güven?
43%
💰 Değerleme
Potansiyel?
-9.1%
ROIC ?
-2.7%
Borç Döngüsü?
Daralma
📅 Veri
Veri ?
4048
2010-07-08 → 2026-04-15
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%65.6
VaR 95% ?
%6.60
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%9.41
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%7.57
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%41.4
25.12.2025 → 31.03.2026
Çarpıklık ?
0.58
Parametrik%6.60
Historik%5.84
Cornish-Fisher%5.86
Getiri Dağılımı
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler?
Reel net kâr %195.8 düştü — nominal artış enflasyonu karşılayamıyor
Reel ROE %-16.7 — enflasyon düzeltmesinden sonra zarar
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026/3 | %10 | ×1.00 | ₺-14M | ₺-14M | %-195.8 | ₺100M | ₺100M | %-16.7 |
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺-14M | ₺-14M | %-197.9 | ₺100M | ₺105M | %-16.7 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺-14M | ₺-15M | %-196.9 | ₺100M | ₺107M | %-16.7 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺-14M | ₺-15M | %-207.8 | ₺100M | ₺110M | %-16.7 |
| 2025/12 | %10 | ×1.02 | ₺-14M | ₺-14M | %-190.5 | ₺100M | ₺102M | %-16.7 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺-14M | ₺-15M | — | ₺100M | ₺113M | %-16.7 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (92.00), TRAMA-99 çizgisi (94.30) ile yakın seviyede (%-2.4). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat:: 92.0
TRAMA: 94.3042
Fark: %-2.4
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-13.7
Net kâr marjı %-13.7 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +0.0 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-16.7
ROE %-16.7 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-2.9
FAVÖK marjı %-2.9 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%2.8
Hasılat başına brüt kâr %2.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%0.0
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %0.0'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sektör: 16.7x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 16.7x.
PD/DD Oranı
2.60x
Sektör: 2.14x
PD/DD 2.60x — sektör medyanının (2.14x) %21 üzerinde.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
0.30x
Cari oran 0.30x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Borç / Özkaynak
0.00x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+0.0
Hasılat yıllık %0.0 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+0.0
Zarar %0.0 arttı — zararlar derinleşiyor.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
33/100
Zayıf sağlamlık (33/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-9.1%
Eksi %9.1 beklenen değer (83.65) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %43.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 72.58
Damodaran Değerleme
28/100
Düşük Damodaran skoru (28/100). ROIC (%-2.7) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
50/100
Orta düzey borç riski (50/100).
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 15/100 | Kalite: 32/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-2.7
ROIC (%-2.7) sermaye maliyetinin (46.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %46.0
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor.
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -5.9198 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-15.5x
vs 16.7x
Sektör medyanının %193 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
2.60x
vs 2.14x
Sektörden %21 daha pahalı (defter değerine göre)
⚡ ROIC vs WACC
%-2.7
vs %46.0 WACC
ROIC 48.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-13.7
vs %-2.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-13.7
📈 Grafikler
Bu sayfadaki Pusula sağlamlık skorları, DCF teorik değerler ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. SPK (Sermaye Piyasası Kurulu) düzenlemelerine tabidir. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz. Geçmiş performans gelecekteki sonuçların garantisi değildir.