/
Giriş Yap
DE
DENGE
Pusula Sağlamlık Skoru?
43/100
Orta
Potansiyel?
+36.4%
Damodaran ?
30/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
45/100
Aktif Metrik?
1/4
Güven?
43%
ROIC ?
-1.6%
Borç Döngüsü?
Daralma
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.5222 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
3486
2012-08-02 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%65.6
VaR 95% ?
%6.78
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%9.59
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%8.68
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%46.0
16.04.2025 → 15.05.2025
Çarpıklık ?
-1.49
Parametrik%6.78
Historik%5.39
Cornish-Fisher%7.16
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (2.50), TRAMA-99 çizgisinin %14.3 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Price: 2.5
TRAMA: 2.9184
Diff: %-14.3
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-110.2
Net kâr marjı %-110.2 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -48.3 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-28.0
ROE %-28.0 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-50.4
FAVÖK marjı %-50.4 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%-10.6
Hasılat başına brüt kâr %-10.6. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-76.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-76.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sector: 24.0x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 24.0x.
PD/DD Oranı
1.12x
Sector: 2.19x
PD/DD 1.12x — sektör medyanının (2.19x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
0.97x
Cari oran 0.97x — kısa vadeli yükümlülükler dönen varlıkları aşıyor. Likidite riski.
Borç / Özkaynak
0.15x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
-0.1x
Faiz karşılama -0.1x — kritik seviye. Faiz ödemelerinde zorluk riski var.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-24.4
Hasılat yıllık %-24.4 geriledi — önemli ciro düşüşü.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-306.5
Net kâr yıllık %-306.5 gerilemiş (2025/9) — ciddi kâr erimesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
43/100
Orta düzey sağlamlık (43/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+36.4%
Artı %36.4 beklenen değer (3.41) ile güncel fiyat karşılaştırması. 1/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %43.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 4.61
Damodaran Değerleme
30/100
Düşük Damodaran skoru (30/100). ROIC (%-1.6) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Zayıf
Dalio Risk Analizi
45/100
Yüksek borç riski (45/100). Faiz karşılama oranı -0.1x — zayıf, kırılgan.
Kaldıraç: 97/100 | Borç Servis: 49/100 | Kalite: 17/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-1.6
ROIC (%-1.6) sermaye maliyetinin (37.6%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %37.6
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.5222 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-4.8x
vs 24.0x
Sektör medyanının %120 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
1.12x
vs 2.19x
Sektörden %49 daha ucuz (defter değerine göre)
⚡ ROIC vs WACC
%-1.6
vs %37.6 WACC
ROIC 39.3 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-54.0
vs %-4.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-54.0