/
Giriş Yap
DA
DAGI
Pusula Sağlamlık Skoru?
48/100
Orta
Potansiyel?
+28.4%
Damodaran ?
30/100
Dalio Risk ?
44/100
Aktif Metrik?
3/4
Güven?
59%
ROIC ?
0.8%
DCF Değer ?
4.43
Borç Döngüsü?
Daralma
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4334 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Veri ?
3797
2011-05-26 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%59.7
VaR 95% ?
%6.04
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%8.60
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%7.53
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%36.7
18.03.2025 → 29.05.2025
Çarpıklık ?
0.50
Parametrik%6.04
Historik%5.44
Cornish-Fisher%5.40
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (5.78), TRAMA-99 çizgisinin %10.3 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Price: 5.78000020980835
TRAMA: 6.4472
Diff: %-10.3
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%0.2
Net kâr marjı %0.2 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre +29.2 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-9.1
ROE %-9.1 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%27.2
FAVÖK marjı %27.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%52.7
Hasılat başına brüt kâr %52.7. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%21.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %21.5'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sector: 21.6x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 21.6x.
PD/DD Oranı
1.45x
Sector: 1.97x
PD/DD 1.45x — sektör medyanı (1.97x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
4.6x
Sector: 10.0x
EV/EBITDA 4.6x — sektör medyanının (10.0x) %55 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.07x
Cari oran 1.07x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
1.9x
Net Borç/EBITDA 1.9x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
0.94x
Borç/Özkaynak 0.94x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
1.8x
Faiz karşılama 1.8x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+23.6
Hasılat yıllık %23.6 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+105.4
Net kâr zararlıdan kârlıya döndü (2025/9). Önemli iyileşme.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
48/100
Orta düzey sağlamlık (48/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+28.4%
Artı %28.4 beklenen değer (7.42) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %59.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 7.67 | EV/EBITDA hedefi: 12.75 | DCF hedefi: 4.43
Damodaran Değerleme
30/100
Düşük Damodaran skoru (30/100). ROIC (%0.8) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
44/100
Yüksek borç riski (44/100). Faiz karşılama oranı 1.8x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 1.9x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 80/100 | Borç Servis: 50/100 | Kalite: 30/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%0.8
ROIC (%0.8) sermaye maliyetinin (34.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %34.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
4.43
DCF (4.43) güncel fiyatın %23.4 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 5.78
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -0.4334 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-13.3x
vs 21.6x
Sektör medyanının %162 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
1.45x
vs 1.97x
Sektörden %26 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
4.6x
vs 10.0x
Sektörden %55 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%0.8
vs %34.8 WACC
ROIC 34.0 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-6.9
vs %31.7 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-6.9