/
Giriş Yap
CCOLA
COCA-COLA İÇECEK
Gıda ve İçecek
Pusula Sağlamlık ?
54/100
Orta
Potansiyel ?
+22.4%
Damodaran ?
25/100
Dalio Risk ?
66/100
Aktif Metrik ?
4/4
Güven ?
72%
ROIC ?
21.4%
DCF Değer ?
19.11
Borç Döngüsü ?
Erken Genişleme
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺65.4
Pahalı
Veri ?
6639
2000-05-10 → 2026-02-27
Enflasyona Göre Düzeltilmiş Veriler ?
Reel net kâr %39.2 arttı (enflasyon düzeltmeli) — gerçek büyüme var
Reel hasılat %6.1 arttı — satışlar enflasyonun üzerinde büyüyor
Reel ROE %39.4 — enflasyon sonrası güçlü getiri
| Çeyrek | TÜFE YoY | Deflator | Nominal Net Kâr | Reel Net Kâr | Reel Büyüme | Nominal Hasılat | Reel Hasılat | Reel ROE |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025/9 | %11 | ×1.04 | ₺7.2B | ₺7.5B | %+39.2 | ₺52.2B | ₺54.5B | %39.4 |
| 2025/6 | %11 | ×1.07 | ₺5.1B | ₺5.4B | %+283.7 | ₺48.1B | ₺51.3B | %32.4 |
| 2025/3 | %12 | ×1.10 | ₺1.3B | ₺1.4B | %-82.4 | ₺36.2B | ₺39.8B | %8.8 |
| 2024/9 | %14 | ×1.16 | ₺6.9B | ₺8.0B | %+1200.6 | ₺48.9B | ₺56.6B | %51.5 |
| 2024/12 | %14 | ×1.13 | ₺544M | ₺613M | — | ₺29.0B | ₺32.6B | %4.0 |
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (71.20), TRAMA-99 çizgisi (68.38) ile yakın seviyede (%+4.1). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Fiyat: 71.19999694824219
TRAMA: 68.3819
Fark: %+4.1
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%13.8
Net kâr marjı %13.8 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +3.3 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%20.0
ROE %20.0 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%27.2
FAVÖK marjı %27.2 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%38.1
Hasılat başına brüt kâr %38.1. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%8.6
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %8.6'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Degerleme
F/K Oranı
10.0x
Sektor: 12.3x
F/K 10.0x — sektör medyanına (12.3x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
2.80x
Sektor: 2.03x
PD/DD 2.80x — sektör medyanının (2.03x) %38 üzerinde.
EV/EBITDA
5.1x
Sektor: 8.2x
EV/EBITDA 5.1x — sektör medyanının (8.2x) %38 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borculluk
Cari Oran
1.15x
Cari oran 1.15x — sınırda, dikkat gerektirir.
Net Borç / EBITDA
1.2x
Net Borç/EBITDA 1.2x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.77x
Borç/Özkaynak 0.77x — orta düzey finansal kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
3.8x
Faiz karşılama 3.8x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+6.7
Hasılat yıllık %6.7 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+4.2
Net kâr yıllık %4.2 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
54/100
Orta düzey sağlamlık (54/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+22.4%
Artı %22.4 beklenen değer (89.31) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 151.03 | PD/DD hedefi: 67.90 | EV/EBITDA hedefi: 118.25 | DCF hedefi: 19.11
Damodaran Değerleme
25/100
Düşük Damodaran skoru (25/100). ROIC (%21.4) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
66/100
Orta düzey borç riski (66/100). Faiz karşılama oranı 3.8x — kabul edilebilir. Borç/EBITDA 1.2x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 92/100 | Borç Servis: 65/100 | Kalite: 87/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%21.4
ROIC (%21.4) sermaye maliyetinin (39.0%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %39.0
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
19.11
DCF (19.11) güncel fiyatın %73.8 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 72.95
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺65.4
Güncel fiyat Graham değerinin %10.3 üzerinde (₺65.4) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
10.0x
vs 12.3x
Sektör medyanının %19 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
2.80x
vs 2.03x
Sektörden %38 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
5.1x
vs 8.2x
Sektörden %38 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%21.4
vs %39.0 WACC
ROIC 17.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%11.0
vs %24.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %11.0