/
Giriş Yap
BMY
Bristol-Myers Squibb
Healthcare
Pusula Sağlamlık ?
66/100
Güçlü
Potansiyel ?
+33.0%
Damodaran ?
67/100
Dalio Risk ?
63/100
Aktif Metrik ?
4/4
Güven ?
75%
ROIC ?
19.2%
DCF Değer ?
59.76
Borç Döngüsü ?
Geç Genişleme
Piotroski ?
5/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
$18.7
Pahalı
Veri ?
13536
1972-06-01 → 2026-02-10
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (60.86), TRAMA-99 çizgisinin %18.1 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Fiyat: 60.86000061035156
TRAMA: 51.5511
Fark: %+18.1
💰 Karlilik
Net Kâr Marjı
%18.0
Net kâr marjı %18.0 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre +7.3 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%33.2
ROE %33.2 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%37.7
FAVÖK marjı %37.7 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%71.9
Hasılat başına brüt kâr %71.9. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%34.7
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %34.7'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Degerleme
F/K Oranı
24.8x
Sektor: 32.0x
F/K 24.8x — sektör medyanına (32.0x) kıyasla makul seviyelerde.
PD/DD Oranı
9.59x
Sektor: 4.19x
PD/DD 9.59x — sektör medyanının %129 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
12.5x
Sektor: 19.8x
EV/EBITDA 12.5x — sektör medyanının (19.8x) %37 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borculluk
Cari Oran
1.27x
Cari oran 1.27x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
3.0x
Net Borç/EBITDA 3.0x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
2.75x
Borç/Özkaynak 2.75x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
8.7x
Faiz karşılama 8.7x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Buyume
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+2.8
Hasılat yıllık %2.8 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+81.8
Net kâr yıllık %81.8 artmış (2025/9) — olağanüstü kâr büyümesi.
🔍 Skor Aciklamalari
Pusula Sağlamlık
66/100
İyi sağlamlık (66/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+33.0%
Artı %33.0 beklenen değer (80.93) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 141.01 | PD/DD hedefi: 36.54 | EV/EBITDA hedefi: 96.93 | DCF hedefi: 59.76
Damodaran Değerleme
67/100
Orta Damodaran skoru (67/100). ROIC (%19.2) – WACC (%8.9) farkı +10.3 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Al
Dalio Risk Analizi
63/100
Orta düzey borç riski (63/100). Faiz karşılama oranı 8.7x — güçlü. Borç/EBITDA 3.0x — yönetilebilir.
Kaldıraç: 63/100 | Borç Servis: 82/100 | Kalite: 94/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%19.2
ROIC (%19.2) sermaye maliyetini 10.3 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %8.9
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
59.76
DCF (59.76) güncel fiyatla (%-1.8) yakın — adil değer bölgesinde.
Mevcut fiyat: 60.86
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
5/9
Orta Piotroski (5/9). Bazı bilanço kriterleri karşılanmış, bazıları eksik. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
$18.7
Güncel fiyat Graham değerinin %69.3 üzerinde ($18.7) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektor Karsilastirmasi
💰 F/K Oranı
24.8x
vs 32.0x
Sektör medyanının %22 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
9.59x
vs 4.19x
Sektörden %129 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
12.5x
vs 19.8x
Sektörden %37 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%19.2
vs %8.9 WACC
ROIC 10.3 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%15.1
vs %36.0 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %15.1