/
Giriş Yap
Pusula Sağlamlık Skoru?
-
Zayıf
Potansiyel?
-48.2%
Damodaran ?
20/100
Dalio Risk ?
87/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
72%
ROIC ?
21.2%
DCF Değer ?
8.34
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺19.0
Pahalı
Veri ?
6030
2002-05-17 → 2026-03-16
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%21.7
VaR 95% ?
%2.17
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%3.10
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%3.05
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%18.5
25.03.2025 → 09.04.2025
Çarpıklık ?
-0.03
Parametrik%2.17
Historik%2.21
Cornish-Fisher%2.14
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — TRAMA Yakınında
Fiyat (520.80), TRAMA-99 çizgisi (497.44) ile yakın seviyede (%+4.7). Önemli karar bölgesi — kırılım yönü trendi belirleyecek.
Price: 520.7999877929688
TRAMA: 497.438
Diff: %+4.7
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%12.0
Net kâr marjı %12.0 — sağlıklı seviyede. Bir önceki çeyreğe göre -0.1 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%14.5
ROE %14.5 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%19.9
FAVÖK marjı %19.9 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%37.6
Hasılat başına brüt kâr %37.6. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%11.8
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %11.8'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
100.0x
Sector: 79.4x
F/K 100.0x — sektör medyanının (79.4x) %26 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
57.61x
Sector: 8.86x
PD/DD 57.61x — sektör medyanının %550 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
172.4x
Sector: 93.8x
EV/EBITDA 172.4x — sektör medyanının (93.8x) %84 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.33x
Cari oran 1.33x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Faiz Karşılama Oranı
38.4x
Faiz karşılama 38.4x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+4.6
Hasılat yıllık %4.6 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-3.3
Net kâr yıllık %-3.3 gerilemiş — kârlılık baskı altında.
🔍 Skor Açıklamaları
Potansiyel
-48.2%
Eksi %48.2 beklenen değer (269.66) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %72.
Bileşenler: FK hedefi: 141.76 | PD/DD hedefi: 130.20 | EV/EBITDA hedefi: 283.48 | DCF hedefi: 130.20
Damodaran Değerleme
20/100
Düşük Damodaran skoru (20/100). ROIC (%21.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
87/100
Düşük borç riski (87/100). Faiz karşılama oranı 38.4x — güçlü.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 89/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%21.2
ROIC (%21.2) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
8.34
DCF (8.34) güncel fiyatın %98.4 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 520.80
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺19.0
Güncel fiyat Graham değerinin %96.4 üzerinde (₺19.0) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
100.0x
vs 79.4x
Sektör medyanının %26 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
57.61x
vs 8.86x
Sektörden %550 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
172.4x
vs 93.8x
Sektörden %84 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%21.2
vs %40.8 WACC
ROIC 19.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%11.6
vs %19.6 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %11.6