/
Giriş Yap
AL
ALCTL
Pusula Sağlamlık Skoru?
38/100
Zayıf
Potansiyel?
-13.2%
Damodaran ?
19/100
Dalio Risk ?
62/100
Aktif Metrik?
3/4
Güven?
64%
ROIC ?
4.2%
DCF Değer ?
12.60
Borç Döngüsü?
Geç Genişleme
Piotroski ?
4/9
Nötr
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Graham ?
₺27.0
Pahalı
Veri ?
6648
2000-05-10 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%47.4
VaR 95% ?
%4.86
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%6.90
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%6.74
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%25.2
13.03.2025 → 21.03.2025
Çarpıklık ?
0.20
Parametrik%4.86
Historik%4.43
Cornish-Fisher%4.54
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Yükseliş Trendi
Fiyat (124.90), TRAMA-99 çizgisinin %13.2 üzerinde. Yükseliş trendi sürmekte; trend değişimi için TRAMA'ya yaklaşma takip edilmeli.
Price: 124.9000015258789
TRAMA: 110.333
Diff: %+13.2
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-16.5
Net kâr marjı %-16.5 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre -22.6 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-4.5
ROE %-4.5 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-1.7
FAVÖK marjı %-1.7 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%13.0
Hasılat başına brüt kâr %13.0. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-4.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-4.9'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
100.0x
Sector: 26.1x
F/K 100.0x — sektör medyanının (26.1x) %283 üzerinde. Pahalı bölge.
PD/DD Oranı
1.63x
Sector: 1.82x
PD/DD 1.63x — sektör medyanı (1.82x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
19.5x
Sector: 18.7x
EV/EBITDA 19.5x — sektör medyanının (18.7x) %4 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
2.87x
Cari oran 2.87x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+24.8
Hasılat yıllık %24.8 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-317.5
Net kâr yıllık %-317.5 gerilemiş (2025/6) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q1 (Oca-Mar)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q1 (Oca-Mar) (ort. kâr 61.7M). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr -47.6M).
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
38/100
Zayıf sağlamlık (38/100). Değerleme metrikleri ve/veya borç profili olumsuz; dikkatli olmak gerekiyor.
Zayıf
Potansiyel
-13.2%
Eksi %13.2 beklenen değer (108.39) ile güncel fiyat karşılaştırması. 3/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %64.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 132.97 | EV/EBITDA hedefi: 119.54 | DCF hedefi: 31.23
Damodaran Değerleme
19/100
Düşük Damodaran skoru (19/100). ROIC (%4.2) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Çok Zayıf
Dalio Risk Analizi
62/100
Orta düzey borç riski (62/100).
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 50/100 | Kalite: 39/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%4.2
ROIC (%4.2) sermaye maliyetinin (40.8%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %40.8
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
12.60
DCF (12.60) güncel fiyatın %89.9 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 124.90
Borç Döngüsü Fazı
Geç Genişleme
Borç döngüsü fazı: Geç Genişleme
Piotroski F-Score
4/9
Zayıf Piotroski (4/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA)
Nötr
Graham İçsel Değer
₺27.0
Güncel fiyat Graham değerinin %78.4 üzerinde (₺27.0) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
100.0x
vs 26.1x
Sektör medyanının %283 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
1.63x
vs 1.82x
Sektörden %11 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
19.5x
vs 18.7x
Sektörden %4 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%4.2
vs %40.8 WACC
ROIC 36.5 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%0.4
vs %5.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %0.4