/
Giriş Yap
📊 Analiz Skorları
Pusula Sağlamlık Skoru?
70/100
Güçlü
Damodaran ?
54/100
DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik)
Dalio Risk ?
49/100
Piotroski ?
2/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5); Önceki yıl cari oran verisi yok (C6); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺35.7
Ucuz
Aktif Metrik?
2/4
Güven?
56%
💰 Değerleme
Potansiyel?
+111.2%
ROIC ?
-4.4%
Borç Döngüsü?
Daralma
📅 Veri
Veri ?
520
2024-03-18 → 2026-04-10
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%63.7
VaR 95% ?
%6.58
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%9.31
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%8.89
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%42.5
15.05.2025 → 20.03.2026
Çarpıklık ?
0.12
Parametrik%6.58
Historik%6.26
Cornish-Fisher%6.27
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Düşüş Trendi
Fiyat (0.17), TRAMA-99 çizgisinin %27.6 altında. Belirgin düşüş trendi. Teknik açıdan güçlü direnç TRAMA çizgisi.
Fiyat:: 0.16599999368190765
TRAMA: 0.2292
Fark: %-27.6
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-113.2
Net kâr marjı %-113.2 — zarar dönemi. Bir önceki çeyreğe göre +271.6 puan artış.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-50.6
ROE %-50.6 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%-14.0
FAVÖK marjı %-14.0 — operasyonel zarar.
Brüt Kâr Marjı
%-25.8
Hasılat başına brüt kâr %-25.8. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%10.0
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %10.0'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
0.0x
Sektör: 9.5x
F/K 0.0x — sektör medyanının (9.5x) %100 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
0.03x
Sektör: 1.02x
PD/DD 0.03x — sektör medyanının (1.02x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
1.7x
Sektör: 5.3x
EV/EBITDA 1.7x — sektör medyanının (5.3x) %68 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
2.33x
Cari oran 2.33x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
1.8x
Net Borç/EBITDA 1.8x — yönetilebilir borç seviyesi.
Borç / Özkaynak
3.90x
Borç/Özkaynak 3.90x — çok yüksek kaldıraç.
Faiz Karşılama Oranı
12.6x
Faiz karşılama 12.6x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+24.8
Hasılat yıllık %24.8 büyüdü — sağlıklı büyüme hızı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-105.9
Net kâr yıllık %-105.9 gerilemiş (2025/9) — ciddi kâr erimesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
70/100
İyi sağlamlık (70/100). Şirket genel olarak dengeli bir finansal profil gösteriyor; bazı alanlarda iyileştirme potansiyeli mevcut.
Güçlü
Potansiyel
+111.2%
Artı %111.2 beklenen değer (0.34) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %56.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 0.48 | EV/EBITDA hedefi: 0.48
Damodaran Değerleme
54/100
Orta Damodaran skoru (54/100). ROIC (%-4.4) – WACC (%4.4) farkı -8.8 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı. Eksik/sorunlu: DCF hesaplanamadı (faaliyet kârı veya nakit akışı eksik).
Orta
Dalio Risk Analizi
49/100
Yüksek borç riski (49/100). Faiz karşılama oranı 12.6x — güçlü. Borç/EBITDA 1.8x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 40/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 29/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%-4.4
ROIC (%-4.4) sermaye maliyetinin (4.4%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %4.4
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
2/9
Zayıf Piotroski (2/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl borç verisi yok → borç azalması kontrol edilemedi (C5)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺35.7
Graham değeri (₺35.7) güncel fiyatın %22073.9 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
0.0x
vs 9.5x
Sektör medyanının %100 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.03x
vs 1.02x
Sektörden %97 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
1.7x
vs 5.3x
Sektörden %68 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%-4.4
vs %4.4 WACC
ROIC 8.8 baz puan sermaye maliyetinin altında
📈 Grafikler
Bu sayfadaki Pusula sağlamlık skorları ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz.