/
Giriş Yap
A1
A1CAP
Pusula Sağlamlık Skoru?
70/100
Çok Güçlü
Potansiyel?
+46.7%
Damodaran ?
58/100
Dalio Risk ?
76/100
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
ROIC ?
97.6%
DCF Değer ?
13.14
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Graham ?
₺28.7
Ucuz
Veri ?
690
2023-06-15 → 2026-03-13
Risk Analizi (VaR)
Çok Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%63.3
VaR 95% ?
%6.01
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%8.73
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%6.55
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%28.5
14.08.2025 → 12.09.2025
Çarpıklık ?
0.53
Parametrik%6.01
Historik%5.13
Cornish-Fisher%5.37
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Güçlü Yükseliş Trendi
Fiyat (16.59), TRAMA-99 çizgisinin %39.4 üzerinde. Güçlü yükseliş trendi devam ediyor. Teknik momentum olumlu.
Price: 16.59000015258789
TRAMA: 11.9031
Diff: %+39.4
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%4.2
Net kâr marjı %4.2 — pozitif ancak düşük. Bir önceki çeyreğe göre -7.9 puan düşüş.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%61.1
ROE %61.1 — yüksek özkaynak verimliliği.
FAVÖK Marjı
%24.3
FAVÖK marjı %24.3 — iyi operasyonel performans.
Brüt Kâr Marjı
%41.8
Hasılat başına brüt kâr %41.8. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%7.5
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %7.5'i. Orta FCF — yatırım harcamaları operasyonel kârı kısıyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
3.8x
Sector: 12.2x
F/K 3.8x — sektör medyanının (12.2x) %69 altında. Değer yatırımı açısından cazip.
PD/DD Oranı
2.00x
Sector: 2.46x
PD/DD 2.00x — sektör medyanı (2.46x) altında veya yakın. Makul değerleme.
EV/EBITDA
1.7x
Sector: 7.3x
EV/EBITDA 1.7x — sektör medyanının (7.3x) %77 altında. EBITDA’ya göre ucuz.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.83x
Cari oran 1.83x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Faiz Karşılama Oranı
3.4x
Faiz karşılama 3.4x — faiz yükümlülükleri rahatça karşılanıyor.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+53.7
Hasılat yıllık %53.7 büyüdü (2025/12) — güçlü büyüme. Sektör genişlemesi ve/veya pazar payı artışı.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+522.4
Net kâr yıllık %522.4 artmış (2025/12) — olağanüstü kâr büyümesi.
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
70/100
Çok güçlü sağlamlık skoru (70/100). Damodaran değerlemesi, Dalio risk analizi ve bilanço kalite kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Çok Güçlü
Potansiyel
+46.7%
Artı %46.7 beklenen değer (24.33) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 49.77 | PD/DD hedefi: 21.08 | EV/EBITDA hedefi: 49.77 | DCF hedefi: 13.14
Damodaran Değerleme
58/100
Orta Damodaran skoru (58/100). ROIC (%97.6) – WACC (%39.1) farkı +58.4 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
76/100
Düşük borç riski (76/100). Faiz karşılama oranı 3.4x — kabul edilebilir.
Kaldıraç: 100/100 | Borç Servis: 68/100 | Kalite: 76/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%97.6
ROIC (%97.6) sermaye maliyetini 58.4 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %39.1
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
13.14
DCF (13.14) güncel fiyatın %20.8 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 16.59
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor. Not: Onceki donem ROA verisi eksik (C1 delta-ROA); Önceki yıl verisi yok → marj karşılaştırılamadı (C8)
Zayıf
Graham İçsel Değer
₺28.7
Graham değeri (₺28.7) güncel fiyatın %73.0 üzerinde — değer yatırımı açısından cazip.
Ucuz
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
3.8x
vs 12.2x
Sektör medyanının %69 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
2.00x
vs 2.46x
Sektörden %19 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
1.7x
vs 7.3x
Sektörden %77 daha düşük EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%97.6
vs %39.1 WACC
ROIC 58.4 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%11.9
vs %25.9 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %11.9