/
Giriş Yap
📊 Analiz Skorları
Pusula Sağlamlık Skoru?
52/100
Orta
Damodaran ?
39/100
Dalio Risk ?
35/100
Piotroski ?
3/9
Zayıf
Graham ?
Negatif HBK
Şirket zarar ediyor (HBK = -180.6403 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
Aktif Metrik?
2/4
Güven?
51%
💰 Değerleme
Potansiyel?
+39.2%
ROIC ?
1.5%
DCF Değer ?
0.00
Borç Döngüsü?
Daralma
📅 Veri
Veri ?
494
2024-03-18 → 2026-03-26
Risk Analizi (VaR)
Yüksek
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%43.2
VaR 95% ?
%4.51
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%6.37
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%5.83
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%31.1
18.03.2025 → 10.07.2025
Çarpıklık ?
0.11
Parametrik%4.51
Historik%4.14
Cornish-Fisher%4.36
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (352.00), TRAMA-99 çizgisinin %11.9 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Fiyat:: 352.0
TRAMA: 399.4271
Fark: %-11.9
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%-5.9
Net kâr marjı %-5.9 — zarar dönemi.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%-13.8
ROE %-13.8 — negatif özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%2.5
FAVÖK marjı %2.5 — düşük ancak pozitif.
Brüt Kâr Marjı
%13.4
Hasılat başına brüt kâr %13.4. Sektöre bağlı olarak değerlendirin.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%-4.3
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %-4.3'i. Negatif FCF — şirket nakit tüketiyor.
📊 Değerleme
F/K Oranı
Negatif (Zarar)
Sektör: 16.6x
Negatif F/K — şirket zararda. Sektör medyanı 16.6x.
PD/DD Oranı
0.28x
Sektör: 1.32x
PD/DD 0.28x — sektör medyanının (1.32x) çok altında. Defter değerine göre ucuz.
EV/EBITDA
15.1x
Sektör: 8.1x
EV/EBITDA 15.1x — sektör medyanının (8.1x) %86 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
1.60x
Cari oran 1.60x — kısa vadeli borçları rahatlıkla karşılayabilir.
Net Borç / EBITDA
15.6x
Net Borç/EBITDA 15.6x — aşırı kaldıraç. Kırılgan borç profili.
Borç / Özkaynak
1.87x
Borç/Özkaynak 1.87x — yüksek kaldıraç. Borç döngüsü değişimlerine karşı hassas.
Faiz Karşılama Oranı
1.7x
Faiz karşılama 1.7x — sınırlı tampon. Kârlılık düşerse sıkışabilir.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%-0.4
Hasılat yıllık %-0.4 geriledi — hafif düşüş, yakından izlenmeli.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%-239.5
Net kâr yıllık %-239.5 gerilemiş (2025/9) — ciddi kâr erimesi.
Sezonsellik Analizi
Q3 (Tem-Eyl)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q3 (Tem-Eyl) (ort. kâr 1.0B). En zayıf çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr -26.2B).
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
52/100
Orta düzey sağlamlık (52/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
+39.2%
Artı %39.2 beklenen değer (490.06) ile güncel fiyat karşılaştırması. 2/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %51.
Bileşenler: PD/DD hedefi: 1056.00 | EV/EBITDA hedefi: 189.40
Damodaran Değerleme
39/100
Düşük Damodaran skoru (39/100). ROIC (%1.5) sermaye maliyetinin altında. DCF analizi mevcut fiyatı desteklemiyor.
Zayıf
Dalio Risk Analizi
35/100
Yüksek borç riski (35/100). Faiz karşılama oranı 1.7x — zayıf, kırılgan. Borç/EBITDA 15.6x — yüksek borç yükü.
Kaldıraç: 27/100 | Borç Servis: 61/100 | Kalite: 25/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%1.5
ROIC (%1.5) sermaye maliyetinin (4.2%) altında → değer imha ediyor.
WACC: %4.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
0.00
DCF (0.00) güncel fiyatın %100.0 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 352.00
Borç Döngüsü Fazı
Daralma
Yüksek borç servisi + düşen gelirler kombinasyonu. Bilanço baskı altında.
Piotroski F-Score
3/9
Zayıf Piotroski (3/9). Çok sayıda bilanço kalitesi kriteri karşılanamıyor.
Zayıf
Graham İçsel Değer
—
Şirket zarar ediyor (HBK = -180.6403 TL) — Graham formülü pozitif kâr gerektirir
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
-1.9x
vs 16.6x
Sektör medyanının %112 altında — ucuz
📖 PD/DD Oranı
0.28x
vs 1.32x
Sektörden %79 daha ucuz (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
15.1x
vs 8.1x
Sektörden %86 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%1.5
vs %4.2 WACC
ROIC 2.7 baz puan sermaye maliyetinin altında
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%-3.3
vs %4.5 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %-3.3
📈 Grafikler
Bu sayfadaki Pusula sağlamlık skorları ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz.