/
Giriş Yap
📊 Analiz Skorları
Pusula Sağlamlık Skoru?
54/100
Orta
Damodaran ?
50/100
Dalio Risk ?
95/100
Piotroski ?
8/9
Güçlü
Graham ?
₺941.6
Pahalı
Aktif Metrik?
4/4
Güven?
75%
💰 Değerleme
Potansiyel?
-19.2%
ROIC ?
17.3%
DCF Değer ?
1,874.83
Borç Döngüsü?
Erken Genişleme
📅 Veri
Veri ?
495
2024-03-18 → 2026-04-08
Risk Analizi (VaR)
Orta
252 gün
Yıllık Volatilite ?
%28.6
VaR 95% ?
%3.00
günlük maks kayıp
VaR 99% ?
%4.23
günlük maks kayıp
CVaR 95% ?
%4.04
beklenen kayıp (kuyruk)
Maks Düşüş ?
%28.5
16.09.2025 → 04.02.2026
Çarpıklık ?
-0.40
Parametrik%3.00
Historik%2.62
Cornish-Fisher%3.07
Getiri Dağılımı
📊 Temel & Teknik Analiz
TRAMA-99 Trend — Düşüş Trendi
Fiyat (2674.00), TRAMA-99 çizgisinin %8.0 altında. Düşüş trendi sürüyor — teknik görünüm olumsuz. TRAMA, üstüne kırılana kadar baskı devam edebilir.
Fiyat:: 2674.0
TRAMA: 2905.8693
Fark: %-8.0
💰 Karlılık
Net Kâr Marjı
%19.0
Net kâr marjı %19.0 — sağlıklı seviyede.
ROE – Özkaynak Getirisi (TTM)
%12.4
ROE %12.4 — orta düzey özkaynak getirisi.
FAVÖK Marjı
%35.3
FAVÖK marjı %35.3 — operasyonel olarak çok verimli.
Brüt Kâr Marjı
%40.2
Hasılat başına brüt kâr %40.2. Güçlü fiyatlama gücü.
Serbest Nakit Akışı Marjı (TTM)
%15.9
TTM Serbest Nakit Akışı gelirin %15.9'i. Güçlü FCF üretimi — kâr kalitesi yüksek.
📊 Değerleme
F/K Oranı
39.1x
Sektör: 30.9x
F/K 39.1x — sektör medyanının (30.9x) %26 üzerinde. Hafif premium.
PD/DD Oranı
4.72x
Sektör: 3.03x
PD/DD 4.72x — sektör medyanının %56 üzerinde. Pahalı defter değeri.
EV/EBITDA
20.3x
Sektör: 16.5x
EV/EBITDA 20.3x — sektör medyanının (16.5x) %23 üzerinde. EBITDA’ya göre pahalı.
🏦 Borçluluk
Cari Oran
2.86x
Cari oran 2.86x — kısa vadeli yükümlülüklerin 2 katı dönen varlık mevcut. Çok sağlıklı likidite.
Net Borç / EBITDA
1.0x
Net Borç/EBITDA 1.0x — çok düşük borç yükü. Şirket hızla borcunu ödeyebilir.
Borç / Özkaynak
0.22x
Düşük kaldıraç — varlıkların büyük çoğunluğu özkaynak ile finanse ediliyor.
Faiz Karşılama Oranı
288.3x
Faiz karşılama 288.3x — faiz giderlerini ödeyebilmek için çok geniş marj.
📈 Büyüme
Hasılat Büyümesi (YoY)
%+9.8
Hasılat yıllık %9.8 büyüdü — pozitif ancak yavaş büyüme.
Net Kâr Büyümesi (YoY)
%+0.9
Net kâr yıllık %0.9 artmış — pozitif ancak ılımlı büyüme.
Sezonsellik Analizi
Q4 (Eki-Ara)
Tarihsel olarak en güçlü çeyrek: Q4 (Eki-Ara) (ort. kâr 32.1B). En zayıf çeyrek: Q2 (Nis-Haz) (ort. kâr 24.0B).
🔍 Skor Açıklamaları
Pusula Sağlamlık
54/100
Orta düzey sağlamlık (54/100). Değerleme ve risk kriterleri karma sinyal veriyor. Detaylı inceleme önerilir.
Orta
Potansiyel
-19.2%
Eksi %19.2 beklenen değer (2176.23) ile güncel fiyat karşılaştırması. 4/4 değerleme modeli 'AL' sinyali veriyor. Model güveni %75.
Bileşenler: FK hedefi: 2116.87 | PD/DD hedefi: 1786.50 | EV/EBITDA hedefi: 2187.28 | DCF hedefi: 1874.83
Damodaran Değerleme
50/100
Orta Damodaran skoru (50/100). ROIC (%17.3) – WACC (%7.2) farkı +10.1 baz puan. Değer yaratma kapasitesi sınırlı.
Orta
Dalio Risk Analizi
95/100
Düşük borç riski (95/100). Faiz karşılama oranı 288.3x — güçlü. Borç/EBITDA 1.0x — sağlıklı aralıkta.
Kaldıraç: 91/100 | Borç Servis: 100/100 | Kalite: 91/100
ROIC – Sermaye Getirisi
%17.3
ROIC (%17.3) sermaye maliyetini 10.1 puan aşıyor → şirket değer yaratıyor.
WACC: %7.2
DCF İndirgenmiş Nakit Akışı
1,874.83
DCF (1874.83) güncel fiyatın %30.4 altında — nakit akışları mevcut fiyatı desteklemiyor.
Mevcut fiyat: 2694.50
Borç Döngüsü Fazı
Erken Genişleme
Borç azalıyor, büyüme ivme kazanıyor. Şirket bilanço temizliği döneminde — piyasal açıdan olumlu.
Piotroski F-Score
8/9
Güçlü Piotroski F-Score (8/9). Karlılık, kaldıraç ve operasyonel verimlilik kriterleri büyük ölçüde karşılanmış.
Güçlü
Graham İçsel Değer
₺941.6
Güncel fiyat Graham değerinin %65.1 üzerinde (₺941.6) — Graham'a göre pahalı.
Pahalı
⚖️ Sektör Karşılaştırması
💰 F/K Oranı
39.1x
vs 30.9x
Sektör medyanının %26 üzerinde — pahalı
📖 PD/DD Oranı
4.72x
vs 3.03x
Sektörden %56 daha pahalı (defter değerine göre)
🏢 EV/EBITDA
20.3x
vs 16.5x
Sektörden %23 daha yüksek EV/EBITDA
⚡ ROIC vs WACC
%17.3
vs %7.2 WACC
ROIC 10.1 baz puan sermaye maliyetini aşıyor
📊 Net Kâr Marjı (TTM)
%19.4
vs %35.1 EBITDA marjı
TTM net kâr marjı %19.4
📈 Grafikler
Bu sayfadaki Pusula sağlamlık skorları ve analizler yalnızca bilgilendirme amaçlıdır. Yatırım tavsiyesi niteliği taşımaz. Yatırım kararlarınızı almadan önce lisanslı bir yatırım danışmanına başvurunuz.